EUR/USD 23 oct (23.10.2006)

EUR/USD Анализ и прогноз на неделю.


Октябрьские торги продолжают разочаровывать игроков, с одной сторонй, рынок не стоит на месте, а с другой – никакого нового движения так и не формируется, по сути, уже 5-й месяц курс EUR/USD торгуется в боковом тренде с очень незначительной амплитудой. После того, как 3 недели подряд единая валюта снижалась (хоть и не очень сильно) против доллара, многие ожидали, что пара продавит психологический уровень 1.2500 и начнется резкое снижение евро, но этого не произошло. На прошлой неделе доллар сдал позиции по всему фронту, пусть в итоге и не слишком существенно, но все же бакс понизился против основных конкуренотов. Отметим, что единственным сильным днем единой валюты был четверг, в остальные дни курс EUR/USD практически находился в боковом тренде, так в понедельник, евро поднялось выше границы 25-й фигуры и больше уже не опускалось ниже этой психологической отметки. Доллар немного скорректировался вниз, что связано с некоторыми спекуляциями на тему активности Банка России по переводу части своих золотовалютных активов в йену, хороший индекс деловой активности NY Fed Empire State manufacturing index не поддержал доллар. Во вторник разнонаправленная статистика по США вновь притормозила рынок, с одной стороны, поддержку доллару оказывает высокое значение индекса промышленных цен без учета цен на продукты питания и энергоносители, а также данные о рекордных покупках иностранными инвесторами американских активов TICs. С другой стороны, давление на курс доллара оказало низкое значение индекса промышленного производства в США. Курс EUR/USD вновь незначительно снизился в среду после выхода новой серии благоприятной макроэкономической статистики по США, так стержневой индекс CPI без цен на продукты питания и энергоносители, вырос на 0.2 процента в месячном исчислении, а закладки новых домов вновь выросли. Но в четверг доллар резко упал по всему рынку, статистика по США позволяет предполагать дальнейшее охлаждение в производственном секторе, поскольку индекс деловой активности ФРБ Филадельфии, часто рассматриваемый как опережающий индикатор, второй месяц подряд остался в отрицательной зоне, сигнализируя о спаде промышленного производства. В пятницу пара вновь незначительно скорректировалась вниз, подъему доллару по отношению к основным валютам способствовал сильный спрос японских инвесторов, но резких движений не было, все внимание инвесторов уже сосредоточено на очередном заседании ФРС США, которое состоится в эту среду. Последняя неделя закрылась не силишком большой белой свечой, тем не менее сформировалась разворотная свечная модель «завеса темных облаков» (рис.1), которая отбилась от сильного уровня поддержки – границы 25-й фигуры и первого Фиб-уровня коррекции (38.2%) от восходящей ветки 1.1638 – 1.2978. Но говорить о начале сильного Up-тренда безусловно еще рано, слишком много сверху проходит resistanse, в первую очередь это линии Аллигатора и основная трендовая линия «В». Недельный стохастик хоть и вышел из зоны перепроданности, это еще не значит, что курс EUR/USD быстро пойдет вверх, может случиться сценарий прошлой осени (выход из зоны перепроданности и вторичное погружение ниже уровня 20), но снизу проходит очень сильный support – трендовая линия «А».

Рис.1

Посмотрим дневной график (рис.2), на котором видно, что курс EUR/USD не смог опуститься ниже уровня 100% классических Фибо-расширений от импульса 1.2938 – 1.2629 и коррекции до 1.2829. Так же в качестве поддержки выступила нижняя границы основного нисходящего канала «М-М'», 200-дневная скользящая средняя mA200 и уровень 1.2500. После комбинации 2 разноцветных волчков с длинными тенями, в четверг сформировалась длинная белая свеча, но ее рост ограничился уровнем консолидации цен, проходящим около отметки 1.2650, а так же 21-дневной скользящей средней mA21. Так же в качестве resistanse выступила средняя линия 5-месячного коридора «С-С'», но небольшой черный волчок, сформировавшийся в пятницу, может говорить о том, что рынок лишь взял короткую паузу, после чего движение вверх может возобновиться. Целью может стать линия сопротивления «М», проходящая около границы 27-й фигуры, а ее пробой приведет к резкому росту курса EUR/USD до линии «С», т.е. в район 29-й фигуры. Правда вряд ли любое резкое движение случится раньше среды, когда состоится предпоследнее в этом году заседание FOMC, игроки явно не будут форсировать события и скорее всего, в первой половине недели активность и волатильность в паре EUR/USD будут низкими. Макроэкономический календарь так же не будет богатым на выход важныой статистики, в понедельник вообще не будет данных по Еврозоне и США. Во вторник обратить внимание на платежный баланс и промышленные заказы в Еврозоне, а в среду основными данными будут Германский бизнес индекс Ifo, индексы деловых настроений во Франции и Италии, а так же инфляционные индексы по Германии. Ну а вечером выйдут продажи домов на вторичном рынке США, но все внимание рынка будет сосредоточено на заседании ФРС. Большинство экономистов предполагают, что ставки по Федеральным Фондам останутся без изменения, но как всегда игроки будут ждать заключительную инструкцию FOMC. В четверг будут опубликованы заказы на товары длительного пользования в США и продажи новых домов, а в пятницу выйдет предварительное значение ВВП США за 3 квартал и дефлятор потребительских цен PCE, а так же окончательное значение Мичиганского индекса настроения потребителей за сентябрь.

Рис.2

Рассмотрим короткий 3-часовой график (рис.3), из которого видно, что после резкого роста в четверг, курс EUR/USD уперся в ряд сильных resistanse и сейчас корректируется вниз. Основными промежуточными сопротивлениями оказались 200-я экспоненциальная скользящая средняя EmA200 и уровень 50% коррекции от нисходящей ветки 1.2763 – 1.2482. Сейчас пара скользит вниз вдоль средней линии Фибо-веера, проведенного от всего нисходящего размаха 1.2829 – 1.2482, которая выступает в качестве поддержки, рядом проходит и 100-я экспоненциальная скользящая средняя EmA100. Отметим, что рост курса EUR/USD до уровня 1.26410 был прогнозируем, это потенциал разворотной фигуры «перевернутая голова-плечи» с линией шеи «М». Индикатор RSI находится в положительной области и в случае повторного отскока от уровня 50 вверх может привести ко второй попытке роста евро выше границы 26-й фигуры. Но на пути вверх находятся сильные resistanse, это верхняя линия Фибо-веера «К» и зоны скопления на отметках 1.2650 и 1.2700, образованные совпадением Фибо-уровней коррекции от разных веток (1.2763-1.2482 и 1.2829-1.2482). Но еще раз напомним, что скорее всего, основным драйвером на этой неделе будет заседание ФРС в среду, если ставки не поднимут (или тем более понизят, что конечно вряд ли случится), а тональность заключительной инструкции будет очень мягкой, то курс EUR/USD резко пойдет вверх, пробив вышеуказанные resistanse и может достигнуть не только октябрьского, но и сентябрьского high. Если же тон выступления представителей FOMC будет более жесткий или (что маловероятно) ставки будут повышены до уровня 5.5%, тогда курс EUR/USD нужно «ловить» как минимум около психологической границы 1.2500 и далее возле 24-й фигуры. Но не забываем про цены на нефть и золото, а так же на данные по ВВП США за 3 квартал, которые выйдут в пятницу, а так же следим за многочисленными выступлениями предствителей разных ЦБ и других политических деятелей.

Рис.3

Источник: https://www.fxclub.org/trader_analytic/sec1249/2006/10/23/article4285.html - EUR/USD 23 oct (23.10.2006)
Отправить комментарий
Авторизация