EUR/USD 17 mart (15.03.2008)

EUR/USD Анализ и прогноз на неделю.


После того, как на предыдуще неделе единая валюта почти вплотную подошла к уровню 1.5500 на 5 фигур превысив последний многолетний максимум, многие посчитали, что это уже предел и вряд ли следует ожидать дальнейшего ралли евро. Но все оказалось несколько иначе, курс EUR/USD не только на приормозил свой полет вверх, но даже ускорился, поднявшись еще на 3 фигуры. Причин для роста евро (точнее ослабления курса доллара ) несколько и в первую очередь, это ожидание скатывания экономики США в рецессию и дальнейшее продолжение снижения основных процентных ставок ФРС. В прошлый понедельник активность на рынке была ниэкой, пара совершала неглубокие колебания ниэе границы 1.5400. Некоторое давление на евро оказало выступление Ж.К.Трише, по словам Председателя ЕЦБ чрезмерная волатильность валютных курсов внушает опасения и требует к себе повышенного внимания. Вторник оказался очень волатильным днем, в первой половине дня курс EUR/USD резко взмыл вверх почти на полторы фигуры, немного не дойдя до границы 55-й фигуры. Это было связано с публикацией немецкого индекса деловых ожиданий ZEW, который вышел лучше ожидаемого уровня. Последующая резкая коррекция пары вниз почти на 2 фигуры вызвана данными о состоянии торгового баланса в США, а также сообщением о том, что ФРС, ЕЦБ, Банк Канады и ЦБ Швейцарии собираются принять совместные меры по увеличению ликвидности на кредитном рынке. В среду ослабление доллара продолжилось и пара протестировала границу 1.5500, повышение курса евро было вызвано публикацией индекса промышленного производства в Европе, который вышел значительно лучше прогнозов. На вечерних торгах курс EUR/USD пробился еще выше, эксперты отмечали, что решение ФРС по увеличению ликвидности на денежном рынке не решает проблему невозвратных кредитов на рынке недвижимости США. Негативное влияние на курс доллара оказало снижение котировок на американском фондовом рынке и тот факт, что цены на нефть в Нью-Йорке превысили отметку 110$ за баррель, в итоге пара за день взлетела более чем на 2 фигуры. В четверг надежды медведей хоть на какую то коррекцию вновь не сбылись, курс EUR/USD досиг границы 56-й фигуры и прорвавлся выше. Данные по розничным продажам в США оказались хуже ожиданий рынка, а так же был пробит опционный барьер около уровня 1.5610. В пятницу волатильность была высокой, после достижения нового максимума евро отскочила вниз, более чем на фигуру, но в конце дня неожиданно единая валюта резко пошла в гору. Давление на доллар оказали слабые макроэкономические данные по США, рост курса золота выше суперпсихологического уровня 1000$ за унцию и сообщение о проблемах пятого по величине инвестиционного банка США Bear Stearns, который испытывает нехватку свободных денежных средств. В итоге, последняя неделя закрылась довольно большой белой свечой (рис.1), и после предыдущей небольшой белой эта неделя подтверждает сильный потенциал быков. Так же отметим, что пара пробила 2 сильных resistance, это граница 55-й фигуры и уровень 323.6% статичных Фибо-расширений от начального импульса 1.1824 — 1.2978. Следующей целью будет новая «круглая» граница 1.6000, а в качестве resistance будет выступать верхняя граница канала «A'-A''». Так же видно, что недельный стохастик вошел в зону перекупленности, но еще пока не показывает намерений на разворот, а учитывая тот факт, что осциллятор может находиться в экстремальных зонах довольно долго, то вероятность роста курса EUR/USD до границы 60-й фигуры вполне реально. Но не забываем, уже 5 недель подряд закрывались немаленькими белыми свечами, еще максимум одна бычья свеча, а потом начнется коррекция вниз (ничего не поделаешь, по истории именно так это и бывает). Но отметим, что если пара не сможет прорваться выше границы 1.5700 — 1.5800 и отскочит от линии сопротивления «A'» вниз, то ожидать крутой медвежьей коррекции не стоит. В качестве сильных support теперь будут выступать граница 1.5500, а ниже проходят линии Аллигатора и более сильный уровень поддержки — психологический барьер 1.5000.

Рис.1

Посмотрим дневной график (рис.2), на котором видно, что курс EUR/USD после 3-х коррекционных дней (пятница — вторник), которые закрывались черными «волчками» или доджи возобновил рост. Можно сказать, что сформировалась свечная модель продолжения тенденции «метод 3-х понижающихся свечей», после чего и начался мощный 3-дневный рывок вверх. Пара оттолкнулась от линии «F», которая перешла в разряд поддержки, был пробит первый луч «С» Фибо-веера, проведенного через экстремумы 1.3360 и 1.4966. Следующая цель располагается уже довольно близко, это уровень 261.8% статичных Фибо-расширений от начального импульса 1.3360 — 1.4282, который располагается чуть ниже границы 1.5800. Если курс EUR/USD продавит и эти рубежи, то сверху находится абсолютно «непаханное поле», где евро не было никогда, по этому, следующей целью будет граница 1.6000. Но стоит отметить, что MACD-гистограмма сформировала дивергенцию — расхождение, а последняя пятница закрылась классическим «висельником», что может привести к началу медвежьей коррекции, которая уже давно назрела. Но вряд ли движение вниз будет сильным, в качестве support будут выступать граница 55-й фигуры, линия поддержки «F» и уровень консолидации цен около границы 1.5200, туда же подтягивается и 21-дневная скользящая средняя mA21. Но все же заметим, на следующей неделе править рынокм будут внешние факторы, макроэкономических показателей будет опубликовано много. Так в понедельник выйдет важный промышленный NY Fed Empire State manufacturing index, а так же объем промышленного производства и данные о притоке чистого капитала TICs. Во вторник выйдут индексы инфляции PPI, а так же индикаторы жилищного строительства, но основное событие состоится позже. Вечером (21.15 мск) будут объявлены результаты заседания FOMC по ставкам, а дак же все будут ждать заключительную инструкцию ФРС. Если ставки понизят не более чем на 0.5%, то скорее всего курс EUR/USD полетит вниз (вполне возможно, что за несколько дней пара достигнет уровня 1.5000), если снижение будет на 0.75%, то пара останется в диапазоне 1.5400 — 1.5700. Но если ставки понизят сразу на 1% или более, то евро протестирует границу 1.6000, после чего отскочит вниз, но вряд ли сильно. В среду выйдет лишь торговый баланс Еврозоны, а в четверг обратить внимание на индексы деловой активности PMI по Еврозоне, а так же выйдут Philadelphia Fed index и опережающие индикаторы. Ну а после этого рынки уходят на длинные пасхальные выходные.

Рис.2

Рассмотрим короткий 3-часовой график (рис.3), из которого видно, что курс EUR/USD продолжает рост в пределах основного восходящего канала «К-К'», который довольно крутой и показывает сильный настрой быков. Сейчас пара торгуется в верхней его половине, а в качестве основного resistance выступает уровень 423.6% статичных Фибо-расширений от начального импульса 1.4613 — 1.4860. Но есть вероятность, что в ближайшее время этот уровень будет пробит, индикатор RSI продолжает движение выше уровня 50, что подтверждает превосходство бычьих настроений на рынке. Евро вполне под силу еще до заседания ФРС во вторник протестировать не только границу 57-й фигуры, но и дойти до уровня 1.5800 в пределах основного канала. Если все же курс EUR/USD jотскочит вниз, то в качестве основных support будут выступать линия поддержки «М», средняя линия канала и 21-я экспоненциальная скользящая средняя EmA21. Вполне возможно снижение идо границы 1.5400, а в качестве основного support остается нижняя граница канала «К-К'». Только снижение процентных ставок ФРС не более чем на 50 базисных пунктов, а так же хорошая макроэкономическая статистика по США (в первую очередь данные TICs) могут привести к более резкому снижению пары в район 1.5300 и даже ниже. При этом индикатор RSI должен опуститься ниже уровня 50 и далее войти в зону перепроданности. Так же отметим, что нужно следить за ценами на нефть и злолото, если они останутся возле своих исторических максимумах, то вряд ли стоит ожидать укрепления доллара. Но и остерегаем Вас открывать позиции в четверг, т.к. перед длинными выходными спекулянты будут фиксировать прибыль и движения на рынке могут быть резкими и непредсказуемыми.

Рис.3

Источник: https://www.fxclub.org/trader_analytic/sec1249/2008/03/15/article6769.html - EUR/USD 17 mart (15.03.2008)
Комментарии (1)
Еще комментарии
Отправить комментарий
Авторизация