EUR/USD 24 mart (24.03.2008)

EUR/USD Анализ и прогноз на неделю.


На прошлой неделе быки по евро не успокоились и достигли все же очередного исторического максимума, протестировав границу 59-й фигуры, показав намерение «разменять» очередную круглую цифру 1.6000. Причем, большинство даже не сомневались в этом, т.к. все ожидали, что на заседании ФРС ставки будут понижены на 1%, а это еще больше усугубит незавидное положение доллара. Действительно, в понедельник с самого утра доллар подвергся распродаже, это была реакция рынка на вечерние пятничные события, а именно, FOMC принял решение понизить дисконтную ставку (Discount rate) на 0.25% до уровня 3.25% для увеличения ликвидности на денежном рынке. Проблемы инвестиционного банка Bear Stearns, который будет поглощен компанией JPMorgan Chase, так же вызывают опасения по поводу того, что подобные проблемы могут иметь и другие финансовые институты в США. Еще на азиатских торгах курс EUR/USD достиг нового high на отметке 1.5902, но стремительное падение доллара было приостановлено спекуляциями о возможной совместной валютной интервенции, которую могут провести центральные банки с целью стабилизации ситуации на валютном рынке. За вторую половину дня пара упала почти на 2 фигуры, помимо этого резко упали котировки золота и нефти и это не смотря на то, что статистика по США была не слишком позитивной. Во втоиник все ждали заседания ФРС и евро вновь пошел вверх на фоне роста мировых фондовых индексов. Но в итоге процентная ставка по федеральным фондам была уменьшена только на 0.75% до уровня 2.25%, минимального более чем за три года. За это решение проголосовали 8 членов комитета, двое высказались за меньшее уменьшение основной ставки. В заключительной инструкции FOMC говорится о том, что Комитет обеспокоен состоянием экономики США, и при необходимости может продолжить снижение ставок. Тем не менее, рынок получил сигнал о том, что если до апрельского заседания ФРС товарные рынки стабилизируются, то голосующих за прекращение снижения ставки станет значительно больше. В среду курс EUR/USD в первой половине дня вновь пошел в гору на фоне роста европейских фондовых индексов, но после обеда картина резко изменилась, пара упала на целую фигуру. Поддержку курсу доллара оказыло сильное падение курсов драгоценных металлов, сырьевых валют, снижение цены на нефть, к тому же позитивом для доллара стали хорошие данные финансового отчета инвестиционного банка Morgan Stanley. В четверг евро упало еще на 2 фигуры, в преддверии длинных выходных многие инвесторы уменьшали размер своих коротких позиций по курсу доллара. Укреплению курса доллара способствовало также резкое падение цен на металлы и нефть, которая впервые с 5 марта опустилась ниже уровня 100 $ за баррель. В пятницу торги были вялые из-за длинных Пасхальных выходных, в итоге, последняя неделя закрылась «перевернутым черным эскимо» - черной свечой с верхней тенью такой же длины, как и тело (рис.1), что является сильным сигналом торможения. Но учитывая тот факт, что эта свеча имеет исторический high на отметке 1.5902, при этом в качестве основного resistance выступила верхняя граница канала «A’-A’’», который имеет такую же ширину, что и предыдущий основной 2-летний канал «А-A’». К тому же последняя комбинация из 2 свечей есть разворотная модель «завеса темных облаков», которая может привести к началу сильной медвежьей коррекции, которая уже давно назрела. К тому же на предыдущей неделе пара пробила 2 важных resistance, это уровень 323.6% статичных Фибо-расширений от начального импульса 1.1824 – 1.2971, который совпадает с границей 1.5500, а так же линию сопротивления «В», проведенную через максимумы 2006 и 2007гг. Но на прошлой неделе курс EUR/USD вновь оказался ниже этих уровней сопротивлений, что говорит о смене настроений на рынке. Это подтверждает недельный стохастик, который хоть и находится в зоне перепроданности, но уже разворачивается вниз. Но все же для ускорения нисходящего тренда необходимо, чтобы осциллятор опустился ниже уровня 80 (вышел из экстремальной зоны). Сейчас в качестве ближайшего support выступает граница 55-й фигуры и средняя линия канала «А’-A’’». Только пробитие этого уровня может привести к продолжению Up-тренда, а в качестве более сильных support будут выступать линии Аллигатора («губы» и «зубы»), линия канала «А’» и конечно же психологический уровень 1.5000. Если будет пробит и этот важный уровень, то следующей целью будет граница 1.4500, рядом с которой проходит третья линия «челюсти» (синяя) индикатора Аллигатора. Напротив, если все же пара отскочит от средней линии канала вверх, то следующей целью будет новая «круглая цифра» 1.6000, а следующие цели находятся уже далеко, выше границы 65-й фигуры, что вряд ли будут достигнуты на этой неделе.

Рис.1

Посмотрим дневной график (рис.2), на котором видно, что курс EUR/USD после безумного месячного ралли, наконец то пошел на медвежью коррекцию. Началом этого разворота стала прошлая пятница, которая закрылась классическим «висельником» с практически отсутствующей верхней тенью. Но более сильный сигнал разворота появился в понедельник, который закрылся «падающей звездой» с длинной верхней тенью и отсутствующей нижней. Вторник закрылся в ввиде перевернутого «черного эскимо», что является подтверждением 2-дневного разворота, а в качестве основного resistance выступил уровень 261.8% классических Фибо-расширений от начального импульса 1.4365 – 1.4934 и коррекции до 1.4439. Среда сформировала доджи «перевернутый зонтик», а четверг окончательно подтвердил смену настроений на рынке, пробив линию поддержки «D», проведенную через недельные минимумы февраля и марта. После сильного черного четверга, последовала очень слабоволатильная пятница, которая закрылась маленьким «доджи – звездой», что и не удивительно, т.к. по сути на рынке работали только азиатские игроки и православные страны Европы. В качестве ближайшей поддержки выступил уровень 1.5400, а более сильные support располагаются чуть ниже, это первый Фиб-узел коррекции (38.2%) от последней восходящей волны 1.4439 – 1.5902, а так же 21-дневная скользящая средняя mA21. К тому же на отметке 1.5350 проходит уровень консолидации цен, пробитие которого приведет к снижению в район 52-й фигуры и далее до психологической границы 1.5000 с которой совпадает второй Фиб-узел коррекции (61.8%). Это подтверждает индикатор MACD, который развернулся вниз и пересек свою сигнальную линию сверху вниз. Но возможен и другой вариант, пара отскочит от уровня 1.5350 вверх и вновь будет штурмовать последний исторический максимум, при этом линия «D» перейдет в разряд сопротивления. Если курс EUR/USD продавит границу 59-й фигуры, то следующей целью будет «круглый уровень» 1.6000, а отдаленная цель находится уже высоко, около отметки 1.6300, где проходит уровень 323.6% тех же расширений. Если же граница 1.5900 вновь выдержит, то может образоваться разворотная фигура «двойная вершина», которая и приведет к более сильному развороту. Текущая неделя будет не совсем полноценной, т.к. понедельник в большинстве католических стран будет нерабочим днем, но все же выйдут важные данные по продажам домов на вторичном рынке США, Во вторник обратить внимание лишь на индекс уверенности потребителей в США, а в среду уже выйдет важный индекс деловых настроений Германии IFO, платежный баланс Еврозоны и объем промышленных заказов. Вечером будут опубликованы данные по заказам на товары длительного пользования и продажи новых домов в США. В четверг обратить внимание на безработицу во Франции и окончательное значение ВВП США за 4 квартал, а так же индексы потребления и потребности в рабочей силе. В пятницу выйдут большие блоки данных по Германии и Франции, а так же личные доходы и расходы в США, дефлятор потребительских цен и Мичиганский индекс настроения потребителей.

Рис.2

Рассмотрим короткий 3-часовой график (рис.3), из которого видно, что курс EUR/USD на торгах в четверг пробил нижнюю границу основного 4-недельного восходящего канала «К-К’». После чего была пробита средняя линия нового канала «К-К’’», такой же ширины, что и предыдущий, а так же первый Фиб-узел коррекции от всего восходящего движения 1.4777 – 1.5902. Но в пятницу активность на рынке была очень низкой, пара двигалась вдоль границы 54-й фигуры, а чуть ниже проходит 144-я экспоненциальная скользящая средняя EmA144. Но в качестве более сильного support будет выступать нижняя граница канала «К’’» и уровень 50% коррекции. Индикатор RSI дошел до уровня 30 и отскочил вверх, но достаточно вяло, что может привести к повторной попытке осциллятора войти в зону перепроданности, что спровоцирует пару еще на одну нисходящую волну. Потенциал снижения составляет 2-3 фигуры, т.е. в район 1.5200, где проходит второй Фиб-узел коррекции (61.8%) и далее к мартовскому минимуму на отметке 1.5144. Если все же курс EUR/USD возобновит рост, то ближайшей целью будет граница 1.5600, а в качестве сопротивления будет выступать линия «М», проведенная через дневные максимумы последней недели. В качестве более сильного resistance будет выступать линия канала «К». Возвращение пары в начальный канал «К-К’» может ускорить процесс роста евро против доллара и приведет не только к повторному тестированию границы 1.5900, но и движение в район уровня 1.6000. Отдаленная цель проходит немного ниже границы 61-й фигуры, это уровень 261.8% статичных Фибо-расширений от начального импульса 1.4777 – 1.5273, при этом индикатор RSI должен не только подняться выше уровня 50, но и войти в зону перекупленности. А в качестве основного resistance будет выступать верхняя граница начального канала «К-К’», пробитие которого вряд ли возможно на этой неделе.

Рис.3

Источник: https://www.fxclub.org/trader_analytic/sec1249/2008/03/24/article6803.html - EUR/USD 24 mart (24.03.2008)
Отправить комментарий
Авторизация