EUR/USD 15 jun (16.06.2008)

EUR/USD Анализ и прогноз на неделю.


На прошлой неделе свершилось то, о чем многие уже давно говорили, но как то под общим настроением игроков, ополчившихся против доллара, уходило в тень. Речь идет о том, что единая валюта выглядит очень перекупленной, да, никто не спорит, в Штатах ситуация складывается не очень оптимистичной, но дела в Еврозоне не многим лучше. В конце концов терпение рынка должно было когда то кончится, возможно это и случилось на прошлой неделе, когда курс EUR/USD совершил самое сильное недельное снижение с января 2005 года. Конечно еще рано утверждать, что единая валюта развернулась вниз, как правило, в летние месяцы не начинаются новые тренды, но теперь шансы евро на возвращение в район 1.6000 выглядят очень туманными. В прошлый понедельник с открытия Лондона евро полетело вниз, чему способствовало сразу несколько сообщений, так, количество продаж домов в апреле в США несколько выросло по сравнению с двумя предыдущими месяцами. Также игроки обратили внимание на информацию о привлечении компанией Lehman Brothers капитала в размере 6 млрд.$, что по-мнению аналитиков может помочь стабилизации финансового сектора в США. Кроме этого, в своем выступлении Ж.К.Трише заявил, что повышение ЕЦБ в июле процентных ставок возможно, однако это не является уже решенным делом, после чего давление на курс евро повысилось. Во вторник курс EUR/USD без остановки продолжил снижение и к концу дня опустился еще на 2 фигуры, уже в азиатскую сессию доллар упрочил свои позиции после агрессивных комментариев председателя Б.Бернанке. На конференции в Бостоне глава ФРС отметил, что риски того, что экономика может войти в фазу серьезного спада, снизились за прошедший месяц. Кроме того, в своем выступлении Бернанке снова отметил, что недавний рост цен на энергоресурсы увеличили риски для инфляции, и что ФРС будет бороться с ухудшением долгосрочных ожиданий в отношении цен. Его слова стимулировали разговоры на рынке о возможном повышении ставки ФРС осенью, что придало уверенности покупателям доллара. Даже ухудшение торгового баланса США за апрель не смогло испортить «обедни» быкам по доллару, т.к. основной вклад в дефицит торговли внесли рекордные цены на нефть. В среду курс EUR/USD отскочил вверх, но это была единственная бычья коррекция евро на неделе. В четверг падение евро возобновилось, на фоне уменьшения цен на нефть после согласия Саудовской Аравии увеличить добычу, к тому же евро оказался под давлением комментариев министра финансов Франции о том, что ЕЦБ может пересмотреть свою позицию относительно повышения ставки после заседания G8 в этот уик-енд. В пятницу бесславное снижение евро продолжилось, в ожидании провала референдума в Ирландии о Конституции Еврозоны. Только слабые данные Мичиганского университета (минимальное значение за последние 30 лет) спасли евро от более сильного падения. Последняя неделя закрылась очень большой черной свечой (рис.1), которая перекрыла тела предыдущих 6 недель. Образовалась разворотная свечная модель «медвежье поглощение», которую правда сложно считать сильной фигурой, т.к. сформировалась она не на вершине рынка, а в боковом рейндже. Но теперь более четко вырисовывается другая разворотная фигура «неудавшийся размах», которая сработает после пробития линии поддержки «D». Сейчас в качестве ближайшего support выступает средняя линия «зубы» (красная) Аллигатора, а чуть ниже проходит линия поддержки «В» и линия канала «А'». При этом, основной целью остается психологическая граница 1.5000 перед которой располагается третья линия «челюсти» Аллгатора. Недельный стохастик уже опустился ниже уровня 50, что так же подтверждает усиление давления медведей. Если все же курс EUR/USD не сможет прорвать границу 1.5300 и отскочит вверх, то фигура «неудавшийся размах» может превратиться в треугольник. Но вряд ли это будет фигура продолжения тенденции, просто пара еще на некоторое время уйдет в боковик между уровнями 1,5800 и 1.5300.

Рис.1


Посмотрим дневной график (рис.2), на котором видно, что курс EUR/USD уже 2 месяца движется в боковом диапазоне между уровнями 1.5400 и 1.5800, совершая разовые попытки вырваться за его пределы. Так же видно, что пара находилась внутри Фибо-веера, проведенного через экстремумы 1.4439 и 1.6018, а лучи «С» и «С'» выступали в роли сильных resistance и support. Но на прошлой неделе медведи сказали более веское слово, курс EUR/USD продавил третий луч «C''» и дошел до границы 53-й фигуры, правда так же резко отскочил вверх. В качестве основных support выступили первый Фиб-узел коррекции (38.2%) от восходящего движения 1.4365 — 1.6018, а так же 100-дневная скользящая средняя mA100, которая то же проходит чуть ниже границы 1.5400. Индикатор MACD после незначительного снижения в отрицательную зону сделал попытку прорваться выше нулевого уровня, но вновь отскочил вниз, что говорит о явной слабости быков. Если курс EUR/USD продолжит снижение, то следующей целью будет граница 1.5200, где проходит уровень 50% коррекции, но основной целью остается сильный психологический барьер 1.5000, с которым к тому же совпадает второй Фиб-узел коррекции (61.8%), что существенно усиливает его. Но если пара отскочит вверх, то как уже говорилось выше, пара пойдет на 7-ю волну внутри треугольника со сторонами «D» и «D'», при этом цена может уйти в 4-ю четверть, а значит фигура может попросту «сломаться». По этому, более актуальным видится «двойная вершина», прорыв линии поддержки которой приведет к снижению пары на высоту фигуры (400 пунктов) как раз в район 1.5000. Если индикатор MACD вновь поднимется выше нулевого уровня, это может стимулировать быков к возобновлению покупок, но сверху проходит несколько сильных resistance, которые будут тормозить новое ралли евро. Текущая неделя довольно богата на публикацию важных макроэкономических индикаторов, так в понедельник выйдут индексы инфляции CPI по Еврозоне, но основная статистика будет опубликована вечером. Обратить особое внимание на отчет по притоку капитала в экономику США TICS и на важный индекс NY Fed Empire State manufacturing index. Безусловно, внимание рынка вечером будет направлено на выступление Б.Бернанке перед финансовым комитетом Сената. Во вторник будет опубликован индекс настроений в экономической сфере немецкого института ZEW и торговый баланс по Еврозоне, а вечером выйдет большой блок данных по США. Обратить внимание на индикаторы жилищного строительства, индексы цен производителей PPI и объем промышленного производства в мае. В среду выйдут данные по запасам нефти и бензина за неделю в США, а в четверг обратить внимание на индекс ведущих экономических индикаторов, а так же будет опубликован Philadelphia Fed index. К тому же, в четверг представитель ФРС Кон выступает в Сенате по вопросам системы управления рисками. В пятницу будут выходить данные по странам Еврозоны, а важной статистики из США не будет.

Рис.2

Рассмотрим короткий 3-часовой график (рис.3), из которого видно, что в последние дни сформировался резкий нисходящий канал «К-К'», в верхней половине которого пара движется два последних дня. Курс EUR/USD впервые за последний месяц смогла закрепиться ниже границы 1.5400 и если быкам не удастся оттолкнуть ее от этой границы вверх, то нисходящее движение может продолжиться. Следующей целью будет граница 1.5200, чуть ниже которой располагается уровень 161.8% статичных Фибо-расширений от начального импульса 1.5842 — 1.5439. Ну а основной целью остается психологический барьер 1.5000, перед которым расположился уровень 200% тех же расширений. Индикатор RSI уже несколько дней находится ниже уровня 50, а на торгах в пятницу и вовсе вошел в зону перепродпнности, но быстро вышел из нее. Тем не менее, вероятность повторного тестирования границы 30 и вхождения в экстремальную зону остается довольно высокой. Напротив, если курс EUR/USD все же не пробьет границу 1.5300 и отскочит вверх, то ближайшей целью будет уровень 1.5500 и далее до максимума прошлой среды на отметке 1.5586. правда, перед этими целями располагаются 21-я и 55-я экспоненциальные скользящие средние EmA21 и EmA55. В случае пробоя границы 56-й фигуры евро может резко прибавить и дойти до последнего июньского high на отметке 1.5842, при этом индикатор RSI должен не только подняться выше 50, но и войти в зону перекупленности. Но хочется отметить, что есть вероятность довольно вялого движения пары, особенно во второй половине недели, если только цены на нефть не предпримут каких то резких изменений (либо падение, либо рост к новым рекордам).

Рис.3

Источник: https://www.fxclub.org/trader_analytic/sec1249/2008/06/16/article7186.html - EUR/USD 15 jun (16.06.2008)
Отправить комментарий
Авторизация