EUR/USD 08 mart (09.03.2009)

EUR/USD Анализ и прогноз на неделю.

В первые дни весны многие игроки на рынке ожидали, что валютные пары могут начать новые резкие и даже сильные движения, в первую очередь из-за того, что на этой неделе выходило большое количество макроэкономической статистики. Но так получилось, что ситуация на рынке в паре EUR/USD по большому счету принципиально не изменилась, и все же «дыхание» медведей стало ощущаться чуть сильнее. Сразу отметим, что переломить ситуацию вниз продавцам не удалось, психологическая граница 1.2500 была лишь протестирована, но в итоге удержалась. Начало марта началось с того, что открытие торгов произошло с небольшим (около 60 пунктов) разрывом вниз, причем, до конца дня этот гэп так и не был перекрыт. Нежелание ЕС помогать странам Восточной Европы создает целый ряд рисков для единой валюты, которая теперь выглядит ненадежным активом в глазах инвесторов и находится под давлением. Некоторое восстановление фондовых индексов отчасти способствовало покупкам евро против йены позволившее не опуститься курсу EUR/USD за отметку 1.2550. Во вторник быки попытались переломить ситуацию в свою пользу, но сил явно не хватило, евро смогло лишь дойти до верхней границы гэпа, после чего свалилась на уровни открытия. Некоторую поддержку евро получило от Резервного банка Австралии, который неожиданно принял решение оставить ставки без изменения, что привело к положительной реакции фондовых рынков. Но вечером после решения Банка канады понизить ставки на 50б.п. до уровня 0.5%, что привело к обратной реакции фондовых рынков. В среду курс EUR/USD с самого утра упал более чем на 100 пунктов из-за резкого падения австралийского доллара. Давление на рынок оказала публикация индекса ВВП в Австралии за 4-й квартал, который упал на -0.5%, при этом, отрицательное значение вышло впервые за последние восемь лет. Во второй половине дня пара сначала скорректировалась, а потом полностью отыграла упущенное из-за публикации очень негативных данных по занятости от агентства ADP. В четверг все внимание рынка было связано с заседаниями ВоЕ и ЕЦБ и в ожидании мрачных прогнозов евро снижалось против доллара. Оба ЦБ понизили ставки на 50 б.п., что было ожидаемо игроками, однако, единая валюта сдала позиции, после комментариев Ж.К.Трише. Он подчеркнул сохраняющуюся неопределенность дальнейших перспектив, а нынешнее снижение ставки будет способствовать достижению ценовой стабильности в среднесрочной перспективе. В целом заявления Трише не порадовали быков по евро, особенно корректировка прогнозов ЕЦБ по ВВП и инфляции на следующие два года в сторону снижения. В пятницу игроки ждали данных по рынку труда в США, которые как и ожидалось, оказались очень негативными, вследствие чего курс EUR/USD вырос, но не так сильно. В итоге, последняя неделя закрылась в виде классического «дожи рикша» с равными длинными тенями в обе стороны (рис.1), что говорит о оплном нежелании игроков начинать новое движение. В качестве основных support остаются все те же уровень 161.8% статичных Фибо-расширений от начального импульса 1.6037 — 1.3881 и психологическая граница 1.2500. Если пара все же продавит эти рубежи, то следующей целью будет октябрьский минимум на отметке 1.2330, пробитие которого приведет к тестированию «круглой границы» 20-й фигуры. Вероятность продолжения down-тренда говорит тот факт, что пара торгуется внутри нисходящего Фибо-веера, проведенного через экстремумы 1.6037 и 1.2330. Но недельный стохастик уже вышел из зоны перепроданности, что говорит о возможном развороте пары вверх (или хотя бы начале более сильной бычьей коррекции). Правда, сверху пару ограничивают несколько сильных resistance, это линия сопротивления «В», линия «губы» (зеленая) индикатора Аллигатор и граница 1.3000. В принципе, росту курса EUR/USD ничего не мешает до уровня 1.3500, а вот дальшнейший рост под большим вопросом.

Рис.1

eurw080309_small.png

Посмотрим дневной график (рис.2), на котором видно, что курс EUR/USD хоть и слабо, но все же движется вниз, при этом, уже 3 месяца каждый месячный минимум ниже предыдущего. Можно выделить, что образовался нисходящий треугольник со сторонами «F» и «D», границы которого почти параллельны, тем не менее, он показывает, что пока положение медведей явно предпочтительнее. Это подтверждает движение пары внутри нисходящего Фибо-веера, построенного через экстремумы 1.4718 и 1.2764 и дневной моментум, который хоть и плавно идет вверх, но все еще находится ниже средней линии 100.0. Сейчас, в качестве ближайшего сильного support выступает граница 1.2500, пробитие которого приведет к тестированию осенних low около отметки 1.2330. В качестве еще одного support будет выступать уровень 261.8% статичных Фибо-расширений, построенных от начального импульса 1.4718 — 1.3824, который проходит чуть ниже границы 24-й фигуры. Если курс EUR/USD сумеет пройти осенние минимумы, то следующей целью будет психологическая граница 1.2000, а дальше уже идет 4-летний low на отметке 1.1638, перед которым располагается уровень 323.6% тех же Фибо-расширений. Напротив, если все же внешний фон изменится и пара развернется вверх, то в качестве сильных resistance будут выступать 21-дневная скользящая средняя mA21, линия сопротивления «F» и граница 1.3000, а целью будет февральский high на отметке 1.3092. Для дальнейшего роста пары нужны сильные внешние факторы, но макроэкономический календарь на эту неделю не очень насыщен большим количеством данных. В понедельник важных данных вообще не будет, а во вторник обратить внимание на данные по инфляции, платежному и торговому балансу по Германии, а так же состоится выступление Б.Бернанке в Вашингтоне. В среду будут опубликованы лишь данные по Германии и запасы нефти и бензина за неделю в США. В четверг обратить внимание на данные по инфляции в странах Европы, состоятся заседания ЦБ Н.Зеландии и Швейцарии, будет выступать Ж.К.Трише, а так же выйдут объемы розничных продаж в США и запасы на промышленных складах. В пятницу выйдут розничные продажи по Еврозоне, но все внимание рынка будет направлено на данные по торговому балансу в США и предварительное значение Мичиганского индекса.

Рис.2

eurd080309_small.png

Рассмотрим короткий 3-часовой график (рис.3), из которого видно, что волатильность в первые весенние дни была очень высокой, а внутридневные колебания кроме понедельника, не составляли менее 150 пунктов. В итоге, образовалась разворотная фигура «перевернутая голова-плечи», которая в случае своего «срабатывания» может привести к росту курса EUR/USD на высоту головы, т.е. почти на 200 пунктов. На торгах в пятницу пара пробила линию «шеи М» и резко пошла вверх, но достигнуть целевой точки, а именно, уровня 1.2820-30 не удалось. Евро возвратилась на линию «шею», которая теперь перешла в разряд поддержки, а в качестве основных resistance выступили уровень 50% коррекции от последней нисходящей ветки 1.2991 — 1.2456 и третий луч Фибо-веера, проведенного через эти же экстремумы. Вероятность продолжения восходящей коррекции подтверждает индикатор RSI, который поднялся выше средней линии 50, а значит, с началом новой недели Up-трнед возобновится. После прохождения пятничного максимума на отметке 1.2733 следующей целью будет граница 1.2800, чуть выше которой располагается точка «отработки» фигуры «перевернутая голова-плечи». При этом, в качестве сильных resistance будут выступать второй Фиб-узел коррекции (61.8%), а так же 200-я экспоненциальная скользящая средняя Ema200, которые располагаются перед границей 28-й фигуры. Но с другой стороны, осциллятор RSI развернулся вниз, даже не дойдя до границы зоны перекупленности, что может привести к возобновлению нисходящей тенденции. По этому, если курс EUR/USD опустится ниже линии поддержки «М» и пробьет границу 26-й фигуры, то пара быстро дойдет до психологической отметки 1.2500 и наверняка будет пытаться обновить последние недельные минимумы на отметке 1.2456. при этом, индикатор RSI должен не только опуститься ниже средней линии 50, но и продолжить снижение с последующим вхождением в зону перепроданности.

Рис.3

eurh080309_small.png

Источник: https://www.fxclub.org/trader_analytic/sec1249/2009/03/09/article8231.html - EUR/USD 08 mart (09.03.2009)
Отправить комментарий
Авторизация