EUR/USD 15 mart (16.03.2009)

EUR/USD Анализ и прогноз на неделю.

На прошлой неделе впервые в этом году быки в паре EUR/USD смогли организовать хоть какое то подобие восходящей коррекции, в ходе которой евро отыграл у доллара более 300 пунктов. Но говорить о том, что началась более сильная коррекция или тем более о развороте пока еще рано, пара даже не поднялась выше психологической границы 1.3000. И снова отметим, что ярко выраженного поступательного движения вверх не наблюдалось, внутридневная волатильность оставалась очень высокой, при этом, евро постоянно совершало резкие движения в обе стороны. В понедельник курс EUR/USD после восходящего открытия, на утренних торгах пошел вниз, чему способствовало негативное закрытие сначала азиатских, потом европейских и американских фондовых индексов. Но тот факт, что во время вечерней сессии пара не смогла удержаться ниже уровня 1.2600, способствовало закрытию коротких позиций по евро, а во вторник единая валюта с самого утра быстро пошла в гору на фоне значительного повышения кросс-курса EUR/GBP и роста цен на нефть. Но вечером во вторник наблюдался резкий рост американских фондовых индексов на 6-7%, что способствовало покупкам доллара по всему рынку, в результате курс EUR/USD упал к уровням открытия. В среду в первой половине дня пара продолжила снижение, евро оказался под давлением против доллара и иены, поскольку данные по торговле в Китае показали неожиданно резкое сокращение объемов экспорта. Это усилило обеспокоенность относительно состояния мировой экономики и спровоцировало падение спроса на рисковые активы, но на послеобеденных торгах все вновь развернулось в противоположную сторону. Поддержку курсу EUR/USD оказало усиление курсов восточноевропейских валют против доллара., к тому же инвесторы изменили свое мнение по поводу данных из Китая. Доллар оказался под давлением из-за спекуляций относительно того, что со снижением положительного сальдо торгового баланса Китая размер китайского капитала, инвестируемого в государственные долговые обязательства США, уменьшится. В четверг евро вновь длительное время совершал разнонаправленные колебания в обе стороны, что отражало неопределенность на фондовых площадках. Так же некоторую поддержку американскому доллару оказало решение ЦБ Н.Зеландии понизить ставку еще на 0.5%. но на вечерних торгах курс EUR/USD резко полетел вверх. Евро существенно восстановил позиции против доллара после публикации неожиданно хороших данных по розничной торговле, что привело к росту фондовых индексов. В пятницу никаких серьезных движений в паре не наблюдалось, быки делали слабые попытки дойти до психологической границы 1.3000, но безрезультатно. В итоге, последняя неделя закрылась довольно большой белой свечой, впервые, за последние 12 недель (рис.1), что правда говорит лишь о краткосрочном движении вверх, а не о начале перелома. Для того, чтобы начал развиваться новый Up-тренд, курс EUR/USD должен как минимум подняться выше психологической границы 30-й фигуры и протестировать февральский high на отметке 1.3092. Так же в качестве сильных resistance будут выступать линии «губы» и «зубы» (зеленая и красная) индикатора Аллигатор. Но недельный стохастик уверенно вышел из зоны перепроданности и продолжает рост, а значит вероятность продолжения восходящей коррекции остается высокой, особенно, если осциллятор пробьет среднюю линию 50. Но все же, пока пара будет находиться внутри Аллигатора, силы противоборствующих сторон остаются равными и вероятность нового движения в обе стороны примерно одинакова. Напротив, если курс EUR/USD отскочит от границы 30-й фигуры вниз, то пара продолжит боковое движение в коридоре, шириной около 500 пунктов, а в качестве основных support остаются уровень 161.8% статичных Фибо-расширений от начального импульса 1.6037 – 1.3881, который располагается чуть выше психологической границы 1.2500.

Рис.1

eurw150309_small.png

Посмотрим дневной график (рис.2), на котором видно, что пятница уже закрылась за третьим лучем «С’’» Фибо-веера, проведенного через экстремумы 1.4718 и 1.2764, что говорит о возможном начале более сильной восходящей коррекции. Так же отметим, что сформировалась разворотная фигура «двойное дно» и если курс EUR/USD сможет закрепиться выше ее графической границы - линии сопротивления «F», то можно ожидать роста евро на высоту фигуры, т.е. на 400 пунктов. Но чтобы дойти до цели 1.3300 паре нужно преодолеть несколько сильных resistance, это в первую очередь психологическая граница 30-й фигуры и проходящая сдесь же 100-дневная скользящая средняя mA100. Более сильным сопротивлением можно считать первый Фиб-узел коррекции (38.2%) от нисходящей ветки 1.4362 – 1.2456, который располагается чуть ниже границы 1.3200. А пока, ближайшей целью остается февральский high на отметке 1.3092, после чего уже ориентиром будет недельный максимум января на отметке 1.3328. Судить о том, будет ли перелом на рынке в пользу восходящей тенденции или пара вновь уйдет в боковой диапазон можно по динамике дневного моментума. В настоящее время осциллятор подошел к средней линии 100.0, после 2- месячного движения в отрицательной области. Если моментум поднимется выше среднего уровня, то курс EUR/USD может ускорить восходящую коррекцию, напротив, если индикатор отскочит от уровня 100 вниз, евро так же развернется «на юг». Вероятность продолжения бокового рейнджа остается высокой, по крайней мере до заседания ФРС, которое будет на этой неделе. Но и после него, игроки могут занимать выжидательную позицию, т.к. не совсем понятно, как поведет себя в апреле ЕЦБ, будет ли продолжена стратегия понижения процентных ставок и т.д. Текущая неделя очень богата на публикацию важной макроэкономической статистики, так в понедельник выходят индексы инфляции CPI по Еврозоне, а вечером обратить внимание на важный NY Fed Empire State manufacturing index, объем промышленного производства и приток чистого капитала TICS в экономику США. Во вторник выйдут немецкий индекс деловых настроений и ожиданий института ZEW, а так же индикаторы жилищного строительства и индексы цен производителей PPI по США. В среду обратить внимание на основные индексы инфляции CPI по США, но все же игроки будут ожидать решения ФРС по ставкам и дальнейших комментариев. В четверг выйдут опережающие индикаторы по США и Philadelphia FED Index, а в пятницу обратить внимание на индексы деловой активности PMI по странам Европы и объем промышленного производства в Еврозоне.

Рис.2

eurd150309_small.png

Рассмотрим короткий 3-часовой график (рис.3), из которого видно, что курс EUR/USD уже 2 недели движется в пределах основного восходящего канала «К-К'». При этом, пара всю прошлую неделю провела в его верхней половине и продолжает настойчиво тестировать линию сопротивления. Вероятность ускорения Up-тренда подтверждает стохастический осциллятор, который уже давно не опускался в зону перепроданности и имеет явный настрой вверх. В случае пробития верхней границы канала можно построить новый канал «К'-K''» такой же ширины, что и предыдущий, в пределах которого пара может двигаться в ближайшие дни. Но сверху курс EUR/USD будут ограничивать несколько сильных сопротивлений, это психологическая граница 1.3000 и уровень 261.8% классических Фибо-расширений отначального импульса 1.2456- 1.2663 и коррекции до 1.2480. Пробитие этих resistance может привести к ускорению восходящего тренда, а следующей целью будет уже уровень 323.6% тех же Фибо-расширений, который проходит по отметке 1.3150. Напротив, если все же евро не сможет прорваться выше границы 30-й фигуры, то курс EUR/USD остаентся в пределах текущего восходящего канала «К-К'». В качестве support остаются все те же средняя линия канала, а так же 21-я и 200-я экспоненциальные скользящие средние EmA21 и EmA200. Но если пара опустится ниже уровня 1.2800 и пробьет линию поддержки «К», то есть вероятность возобновления нисходящего тренда, при этом, ближайшей целью будут недельные минимумы на отметках 1.2732, 1.2615 и 1.2555. но еще раз отметим, что текущая неделя очень насыщена макроэкономическими публикациями, которые могут оказать существенное давление на курс EUR/USD, и в первую очередь, мы говорим о заседании ФРС. Скорее всего, ставки менять не будут, оставив их на исторических минимумах 0.25%, а вот текст «заключительной инструкции» FOMC как всегда будет более интересным. Комментарии представителей ФРС могут очертить возможные направления ближайшей динамики всего валютного рынка и в первую очередь евро против доллара.

Рис.3

eurh150309_small.png

Источник: https://www.fxclub.org/trader_analytic/sec1249/2009/03/16/article8259.html - EUR/USD 15 mart (16.03.2009)
Отправить комментарий
Авторизация