GBP/JPY 27 aug (27.08.2009)

GBP/JPY Анализ и прогноз на неделю.

Возвращаемся к анализу одной из самых волатильных (по этому и популярных) валютных пар GBP/JPY, которая в последнее время не показывает очень высокой активности. Тем не менее, многие трейдеры предпочитают работать именно на этом кроссе, т.к. внутридневная волатильность его остается довольно высокой. После того, как в начале июня пара пробила психологическую границу 150.00, активность быков пошла на спад. Они смогли протестировать границу 60-й фигуры в начале июня, но закрепиться выше нее пока не удается. Вторая попытка произошла в начале августа, и хотя курс GBP/JPY обновил последний годовой максимум и отметился на уровне 163.06, после чего вновь пошел вниз. Подъем кросса был обусловлен роста интереса спекулянтов к риску, на фоне роста мировых фондовых индексов. Но все же, не следует забывать о том, что август - это месяц отпусков, и это отразилось на ликвидности рынка, которая оказалась ниже предыдущих месяцев. Так же отметим, что фунт получил позитивную динамику после публикации благоприятных макроэкономических данных по Британии и отчетов по доходам в банковском секторе (рост индекса деловой активности PMI в секторе услуг до 53.2 пункта, а также более сильный рост промышленного производства и производства в обрабатывающей промышленности). Но после того, как курс GBP/JPY обновил high этого года, кросс пошел вниз, чему способствовали негативные комментарии Банка Англии, к тому же инфляционный отчет оказался неоднозначным. Во второй половине августа макроэкономическая статистика по Японии и Британии не радовала инвесторов, что привело к закрытию длинных позиций во всех кроссах против йены, а курс GBP/JPY как всегда был в лидерах этого движения. На прошлой неделе торги носили рваный характер, пара в итоге так никуда и не продвинулась, но все же дыхание медведей ощущалось все более сильно. Давление на фунт оказали не самые позитивные данные по рынку жилья, которые сигнализируют о снижении цен на дома до -3.1%, а также весьма активное падение основных фондовых индексов. Более того, многие эксперты отмечают, что нынешний период ослабления аппетита к риску может оказаться более длительным. Позитивность экономических данных, являвшихся основным драйвером роста последних недель, носит неустойчивый характер, и в скором времени игроки будут пересматривать перспективы развития ситуации в сторону снижения. В итоге, предыдущая неделя закрылась в виде большой черной свечи, которая полностью перекрыла последнюю белую (рис.1). Другими словами, сформировалась сильная разворотная свечная модель «медвежье поглощение», которое может привести к началу более серьезного снижения курса GBP/JPY. Но пока пара находится в боковом диапазоне, а его нижней границей выступает психологическая граница 150.00. Это подтверждает индикатор Аллигатор, внутри которого находится кросс и все 3 линии которого располагаются горизонтально. Но недельный стохастик уже прорвался ниже среднего уровня 50 и продолжает снижение, что подтверждает усиление давления медведей, к тому же кросс пробил линию поддержки «С», проведенную через минимумы января и апреля. Можно так же увидеть, что формируется разворотная фигура «двойная вершина», а ее графическая граница как раз совпадает с уровнем 150.00. Пробитие этого рубежа, а так же проходящую рядом линию «С», которая поменяла свой статус на support, может привести к резкому ускорению медвежьей коррекции на высоту фигуры «двойная вершина». Она составляет около 1300 пунктов, а значит, целью быков будет уровень 137.00, что находится ниже апрельского минимума на отметке 139.00. Если курс GBP/JPY не сможет прорваться ниже психологической границы 50-й фигуры, то вязкий боковой рейндж, шириной около 1000 пунктов продолжится.

Рис.1

gbpjpyw270809_small.png

Посмотрим дневной график (рис.2), на котором видно, что курс GBP/JPY после месячного роста ушел на медвежью коррекцию и стремительно приближается к психологической границе 150.00. Отметим, что в середине августа кросс «застрял» около границы 55-й фигуры, а в качестве support выступил первый Фиб-узел коррекции (38.2%) от последнего восходящего движения 139.00 — 163.06. Так же в качестве поддержки выступали 100-дневная скользящая средняя SmA100 и третий луч «С''» Фибо-веера, проведенного через экстремумы 118.80 и 151,50 (скорректирован через трендовую линию 118.80-139.00). Но все же этот рубеж был прорван, а индикатор MACD показал этот сценарий несколькими днями ранее, когда пробил нулевой уровень и опустился в отрицательную область. Сейчас осциллятор находится под своей сигнальной линией и продолжает снижение, причем, на сегодняшних торгах кросс резко ускорил падение и пытается протестировать 260-дневную (годовую) скользящую среднюю SmA260. Основной целью остается психологическая граница 150.00, а в качестве ближайшего support выступает уровень 50% коррекции, который проходит около отметки 151.10. Как уже отмечалось выше, если курс GBP/JPY пробъет психологическую границу 150.00, то сформироваться большая разворотная фигура «двойная вершина». Но все же для ускорения down-тренда крос должен прорваться ниже июльских минимумов на отметках 147.11 и 146.74, при этом, в качестве сильного support будет выступать второй Фиб-узел коррекции (61.8%), который проходит чуть выше раницы 48-й фигуры. Пробитие этих рубежей приведет к тестированию майского минимума на отметке 143.01 и далее откроется дорога к апрельскому low на уровне 139.00. При этом, индикатор MACD должен продолжить снижение в отрицательной области и обновить свой июльский минимум. Напротив, если все же кросс GBP/JPY не сможет прорвать психологическую границу 150.00, то может начаться новая восходящая волна, которая находится внутри широкого бокового диапазона. Так же вполне возможна новая “пробуксовка” кросса около границы 155.00, а индикатор MACD будет дрейфовать вдоль нулевого уровня.может

Рис.2

gbpjpyd270809_small.png

Рассмотрим короткий 3-часовой график (рис.3), из которого видно, что курс GBP/JPY несколько дней двигался в пределах сходящегося треугольника со сторонами “М” и “М'”, нижняя граница которого была практически горизонтальной. Так же отметим, что пара оставалась внутри нисходящего Фибо-веера, проведенного через экстремумы 163.06 и 153.43, а его третий луч “К''” выступил в качестве сильного resistance. На торгах во вторник кросс пробил нижнюю границу треугольника и уровень 100% классических Фибо-расширений от начального импульса 163.06 – 156.82 и коррекции до 160.34 и устремился вниз вдоль среднего луча “К'” Фибо-веера. На сегодняшних торгах курс GBP/JPY пробил границу 52-й фигуры и уже протестировал уровень 138.2% тех же расширений, приближаясь к отметке 151.00. Вероятность продолжения нисходящего тренда подтверждает индикатор RSI, который пробид сигнальную линию 30 и продолджает снижаться. Не забываем, что на выраженном тренде осциллятор может довольно долго нахрдиться в зоне перепроданности, а значит вероятность того, что кросс достанет до психологической границы 150.00 уже в пятницу довольно высока. Дальнейшее снижение курса GBP/JPY выглядит довольно сомнительным, наверняка последует отскок вверх, при этом, в качестве сильного support будет выступать уровень 161.8% тех же расширений, который находится чуть выше границы 50-й фигуры. Но пока кросс будет оставаться в пределах нисходящего Фибо-веера, вероятность нового рывка вниз будет оставаться высокой. Более серьезная восходящая коррекция возможно только тогда, когда будет пробит третий луч “К''” и граница 155.00, после чего можно ожидать продолжения роста пары. Так же не забываем, что курс GBP/JPY сильно коррелирует с фондовыми индексами, на которые нужно обращать пристальное внимание, т.к. кросс имеет сонаправленную с ними динамику.

Рис.3

gbpjpyh270809_small.png

Источник: https://www.fxclub.org/trader_analytic/sec1249/2009/08/27/article8929.html - GBP/JPY 27 aug (27.08.2009)
Отправить комментарий
Авторизация