USD/JPY 07 nov (09.11.2009)

USD/JPY Анализ и прогноз на неделю.

Как мы и предполагали, быки не смогли удержать своего шаткого преимущества и 3-недельный рост курса USD/JPY достаточно быстро завершился. Пара не смогла закрепиться выше границы 92.00, и на прошлой неделе наблюдалось довольно резкое снижение в район психологической границы 90-й фигуры. В первую неделю ноября игроки пока не могут определиться с направлением движения, пару бросает из стороны в сторону, но в итоге она остается дрейфовать вдоль границы 90.00. Стоит отметить одну интересную деталь, в последнюю неделю октября доллар вырос против основных валют, это связано с тем, что инвесторы стали уходить от риска, закрывая длинные позиции в большинстве валютных пар. Но в такие моменты японская валюта так же начинает пользоваться большой популярностью, все кроссы против йены стали падать и основная пара USD/JPY так же пошла вниз. Первая неделя ноября началась с небольшим (38 пунктов) гэпом вниз, после чего пара упала еще на полфигуры, но с открытием Токио быки начали покупки. В итоге, пара вновь поднялась выше психологического уровня 90.00, такие резкие колебания почти во всех валютных парах были связаны с ожиданием большого количества заседаний ЦБ на этой неделе, а также публикации данных обзора рынка труда в США. Во вторник курс USD/JPY совершал очень незначительные колебания около границы 90-й фигуры, что связано с выходным днем в Японии. В среду после утренней нисходящей коррекции пары все до того же уровня 90.00, пара резко отскочила вверх, что связано в первую очередь с сильным ростом всех основных кроссов против йены на 1.5-2% . Вечером были объявлены итоги заседания ФРС, на котором как и ожидалось, ставки были оставлены на прежних уровнях, а в комментариях сказано, что усиление экономической активности в стране продолжается, однако уровень этой активности продолжает оставаться низким. Но главным негативным моментом для доллара стала фраза о том, что ставки в США в течение длительного периода будут оставаться на низком уровне, что привело к снижению курса USD/JPY, которое продолжалось до середины четверга. Но после заседания Банка Англии и ЕЦБ пара вновь пошла вверх, что опять же в первую очередь связано с ростом кроссов против йены. Но на торгах в пятницу продолжить восходящее движение быкам не удалось, после вялотекущей утренней сессии на послеобеденных торгах курс USD/JPY резко повалился вниз. Данные по американскому рынку труда оказались хуже прогнозов, а безработица преодолела рубеж 10%, что оказало сильное давление на доллар. В итоге, первая неделя ноября закрылась в виде «перевернутого молота», маленькой белой свечкой с длинной верхней тенью (рис.1). Но в настоящих условиях, эту модель вряд ли стоит оценивать в качестве разворотной или торможения, т.к. курс USD/JPY уже 8 недель находится в боковом диапазоне. Отметим, что закрылась пятница практически на границе 90.00, а значит, вряд ли стоит ожидать очень сильных последующих движений. Несколько более вероятным выглядит снижение пары в среднесрочной перспективе, т.к. она остается в пределах основного 7-месмячного нисходящего канала «С-С’», а сейчас торгуется в его нижней половине. Все 3 линии Аллигатора так же смотрят вниз, а недельный стохастик не дошел до верхней сигнальной линии и развернулся вниз. Но рассчитывать на сильное снижение пары пока не стоит, ближайшей целью медведей остается октябрьский low на отметке 87.98, а далее, многолетние зимние минимумы около отметки 87.10. В качестве support остается нижняя граница канала «С-С’», а так же основная линия поддержки «А», проведенная через минимумы 1995 и 2009гг. Если все же быки возьмут инициативу в свои руки, то ближайшей целью будет октябрьский high на отметке 92.31, пробитие которого приведет пару к верхней границы канала «С-С’», в район 94-й фигуры. В качестве resistance остаются Фибо-уровни коррекции от нисходящего движения 101.43 – 87.98, а так же 52-недельная (годовая) скользящая средняя SmA52 и линии Аллигатора.

Рис.1

jpyw071109_small.png

Посмотрим дневной график (рис.2), на котором видно, что курс USD/JPY всю прошлую неделю делал попытки к росту, дни закрывались либо белыми свечками, либо «дожи». Но было заметно, что быкам тяжело даются эти попытки, о чем сигнализирует большая верхняя тень среды, а четверг закрылся в виде «висельника». Это вылилось в то, что пятница закрылась большой черной свечой, по сути перечеркнув все усилия покупателей, которые они предпринимали за неделю. Вероятность продолжения нисходящего движения показывает тот факт, что курс USD/JPY остается в пределах нисходящего Фибо-веера, проведенного через экстремумы 97.78 и 87.98. Так же медвежий характер торговли подтверждает индикатор MACD, который не смог прорваться выше нулевого уровня и вновь развернулся «на юг» и может продолжить снижение в отрицательной области. Ближайшей целью медведей остается ноябрьский минимум на отметке 89.18 и далее уже октябрьский low на отметке 87.98. Сейчас пара движется вдоль среднего луча «F’», но для ускорения down-тренда необходимо пробить линию поддержки «D», проведенную через минимумы октября и ноября. Если пара не сможет опуститься ниже этого рубежа и отскочит вверх, то йена возобновит рост в пределах уже восходящего канала «D-D’». Но для развития Up-тренда пара должна пробить много сильных resistance, а ближайшими будут средняя линия канала, 65-дневная (квартальная) скользящая средняя SmA65 и третий луч «F’’» Фибо-веера. Если курс USD/JPY обновит ноябрьский high на отметке 91.30 и пойдет дальше вверх, то более сильным resistance выступит первый Фиб-узел коррекции (38.2%) от всего нисходящего движения 97.78 – 87.98. Дальнейший рост пары будет зависеть от многих факторов, в первую очередь от того, сформируется ли разворотная фигура «перевернутая голова-плечи». Линия «шеи G» этой фигуры располагается чуть выше границы 92.00, пробитие которой как раз и приведет к срабатыванию этой модели, после чего курс USD/JPY может вырасти на высоту «головы», т.е. на 400 пунктов, в район границы 96.00. Для этого быки должны пробить несколько сильных resistance, это верхнюю границу канала «D-D’» и уровни 50% и 61.8% коррекции, что в текущих условиях довольно проблематично.

Рис.2

jpyd071109_small.png

Рассмотрим короткий 3-часовой график (рис.3), из которого видно, что курс USD/JPY после сильного 3-недельного роста в конце октября ушел на такую же резкую 3-дневную медвежью коррекцию. Но очень сильного падения не произошло, пара смогла лишь протестировать второй Фиб-узел коррекции (61.8%) от последнего восходящего движения 87.98 – 92.31, после чего отскочила вверх. Так же в качестве сильного support выступил уровень 100% классических расширений от начального импульса 92.31 – 90.22 и коррекции до 91.61. Но и сильного роста мы так же не увидели, быки смогли лишь закрепиться выше психологического уровня 90.00 и не удержались выше границы 91-й фигуры. По сути, на прошлой неделе курс USD/JPY торговался в пределах бокового диапазона, шириной около 150 пунктов, а в качестве основной поддержки оставалась психологическая граница 90.00. Дальнейшая динамика пары во многом будет зависеть от того, где будет находиться йена выше или ниже этого сильного уровня. Для того, чтобы возобновить нисходящее движение, курс USD/JPY должен продавить линию поддержки «М», проведенную через недельные минимумы октября и ноября. Следующей целью медведей будет уровень 138.2% тех же Фибо-расширений, который проходит ниже границы 89-й фигуры около отметки 88.73. Пробитие этого рубежа приведет пару к тестированию октябрьского low на отметке 87.98, чуть выше которого располагается более сильный уровень 161.8% тех же Фибо-расширений. Напротив, если быки переломят ситуацию и восходящий тренд продолжится, то для его ускорения необходимо пробить линию сопротивления «К», проведенную через недельные максимумы октября и ноября, а ближайшими целями будут отметки 91.30 и 91.61. Пробитие этих рубежей приведет к тестированию октябрьского максимума на отметке 92.31, но для этого нужны сильные внешние факторы. На следующей неделе будет опубликовано много макроэкономических показателей по Японии, но обратить внимание стоит лишь на данные по платежному и торговому балансу во вторник и на объем промышленного производства в пятницу. Данных по США на удивление будет немного, в среду будет выходной день, а основная статистика выйдет в пятницу, это торговый баланс за сентябрь и Мичиганский индекс настроения потребителей.

Рис.3

jpyh071109_small.png

Источник: https://www.fxclub.org/trader_analytic/sec1249/2009/11/09/article9228.html - USD/JPY 07 nov (09.11.2009)
Отправить комментарий
Авторизация