EUR/USD 11 jan (11.01.2010)

EUR/USD Анализ и прогноз на неделю.

В первую неделю Нового года на финансовых рынках (а на Forex в первую очередь) настроение у инвесторов уже «боевое», т.к. главный праздник Рождество прошел неделей ранее. Как правило, игроки без раскачки вливаются в январские торги, что и подтвердила первая неделя, в ходе которой наблюдались довольно активные торги. В конце прошлого года игроки решили взять паузу и доканчивали декабрь в условиях низкой активности, правда, по итогам первой недели 2010г курс EUR/USD хоть и вырос, но чисто символически. Начался прошлый понедельник для быков по евро не очень обнадеживающе, пара упала на 50 пунктов, но с открытием Лондона все изменилось. Единая валюта пошла в гору на фоне выхода более позитивных индексов деловой активности PMI по странам Еврозоны, к тому же, значительный рост фондовых индексов, цен на нефть и драгоценные металлы способствовал общему ослаблению курса доллара. Во вторник на утренних торгах пара взлетела еще на полфигуры по тем же причинам, но потом курс EUR/USD так же резко повернул вниз и упал к концу дня более чем на 100 пунктов. Это связано с тем, что на всех рынках наблюдалась техническая коррекция, но на утренних торгах в среду снижение евро продолжилось после высказываний члена ЕЦБ Ю.Штарка, заявившего, что ЕС вряд ли будет спасать Грецию. Но после полудня единая валюта резко пошла вверх, после публикации более высоких индексов деловой активности PMI в сфере услуг в странах Европы. Даже более значительное падение объемов промышленных заказов в Еврозоне не оказала давления на курс EUR/USD, а вечером пара еще выросла более чем на полфигуры. После публикации «минуток» последнего в прошлом году заседания ФРС доллар оказался под давлением, это связано с тем, что данные протокола свидетельствуют о низкой вероятности скорого повышения процентных ставок в стране. В четверг качели вновь полетели вниз, евро продавали с самого утра, но этот процесс ускорился днем после публикации слабых данных по розничным продажам в Еврозоне. До конца дня пара снижалась, игроки решили не закрывать короткие позиции в преддверии выхода важных данных по США. В пятницу в первой половине евро продолжило снижение на фоне негативных данных по безработице в Еврозоне, которая растет 15-й месяцев подряд, и достигла 10.0%, самого высокого уровня с августа 1998 года. Но потом вышли такие же данные по США, которые хоть и оказались не плохими, но рынок ожидал более позитивных цифр, что привело к резким продажам доллара по всему рынку. В итоге пятница закрылась существенно выше утренних уровней, но вся первая неделя января сформировала классический «волчок», небольшую белую свечку с равными тенями (рис.1). Это говорит о некоторой неопределенности на рынке, медведи в середине недели не смогли организовать более сильное движение, а быкам пока явно не хватает сил для перелома. Новая неделя началась с продолжения роста курса EUR/USD, а возможность возобновления Up-тренда подтверждает недельный стохастик, который вышел из зоны перепроданности и продолжает рост. Но около границы 1.4500 проходит несколько сильных resistance, это линии Аллигатора и 26-недельная (полугодовая) скользящая средняя SmA26. Для развития нового восходящего движения быкам необходимо не только прорваться сквозь Аллигатор, но и закрепиться выше психологической границы 50-й фигуры. Если пара вновь повернет вниз, то для продолжения нисходящей коррекции медведям необходимо пройти последний декабрьский low на отметке 1.4216, пробить первый Фиб-узел коррекции (38.2%) от восходящего движения 1.2456 – 1.5144 и пробить психологическую границу 40-й фигуры. Но есть большая вероятность, что пара останется в пределах восходящего канала «В-В’’» (такой же ширины, что и основной «В-В’») и продолжит рост после отскока от его нижней границы.

Рис.1

eurw110110_small.png

Посмотрим дневной график (рис.2), на котором видно, что курс EUR/USD с конца прошлого года находится в боковом диапазоне, шириной чуть более 200 пунктов и только на сегодняшних торгах произошел резкий прорыв вверх. До этого пара не могла закрепиться выше границы 44-й фигуры, хотя постоянно совершала попытки прорваться выше. В качестве ближайших resistance выступали уровень 23.6% коррекции от всего нисходящего движения 1.5140 – 1.4216, а так же 21-дневная (месячная) скользящая средняя SmА21. Лишь сегодня был пробит этот рубеж и курс EUR/USD даже сумел подняться выше психологической границы 45-й фигуры. В качестве ближайших resistance будут выступать первый Фиб-узел коррекции (38.2%), а так же третий луч «С’’» Фибо-веера, проведенного через экстремумы 1.5140 и 1.4216 (средний луч «С’» скорректирован через трендовую линию максимумов декабря и января). Ускорению восходящего тренда возможно только после пробития этих рубежей, а следующей целью будет уровень консолидации цен около отметки 1.4700, который «охраняет» уровень 50% коррекции. Но индикатор MACD хоть и располагается выше своей сигнальной линии и растет, но все еще находится ниже нулевого уровня и может оттолкнуться от него и вновь начать снижение в отрицательной области. Это может привести к новым продажам евро, а с точки зрения волнового анализа, если идет коррекция типа «зигзаг», то можно ожидать нового снижения пары на величину 0.618 от волны «А» (1.5140 – 1.4216), но нужно еще дождаться окончания волны «В». Но еще не факт, что это будет «зигзаг», коррекция вполне может быть более сложной, а значит пара может уйти в вязкий боковой рейндж. Для развития более сильного снижения курса EUR/USD медведям необходимо прорваться ниже линии поддержки «D», а так же обновить декабрьский low на отметке 1.4216, при этом, следующей целью будет психологическая граница 40-й фигуры. Текущая неделя очень насыщена публикациями макроэкономической статистики, лишь в понедельник обратить внимание только на выступления члена FOMC Локхарта о перспективах американской экономики в 2010г. Во вторник выйдет торговый баланс США за ноябрь, а в среду будут опубликованы объем промпроизводства в Еврозоне, а так же экономический обзор ФРС Beige book. В четверг выйдут розничные продажи в США и запасы на складах, но основным событием будет заседание ЕЦБ и последующая пресс-конференция Трише. В пятницу обратить внимание на индексы потребительских цен CPI и торговый баланс по Еврозоне, а вечером выйдут основные индексы инфляции CPI по США, NY Fed Empire State manufacturing index, промышленное производство и Мичиганский индекс настроения потребителей.

Рис.2

eurd110110_small.png

Рассмотрим короткий 3-часовой график (рис.3), из которого видно, что 2 недели курс EUR/USD двигался в пределах очень пологого восходящего канала «К-К’», шириной около 200 пунктов. Но на сегодняшних торгах быки резко активизировались и с самого утра пара полетела вверх, пробив несколько важных resistance. Это психологическую границу 1.4500, с которой практически совпадает уровень 50% коррекции от нисходящей ветки 1.4775 – 1.4216, а так же 200-я экспоненциальная скользящая средняя EmA200. Построим новый канал «К’-K’’», такой же ширины, что и предыдущий, тем самым обозначим вероятную динамику евро в ближайшие дни. Пара может продолжить рост как минимум до середины нового канала, т.е. в район границы 1.4600, правда для этого быкам необходимо прорвать сильный уровень сопротивления. Это зона скопления, образованная близким расположением уровня 61.8% коррекции от ветки 1.4775 – 1.4216 и уровня 38.2% коррекции от всего нисходящего движения 1.5140 – 1.4216, которая проходит около отметки 1.4570. Скорее всего, с первого раза этот рубеж не будет взят, о чем сигнализирует индикатор RSI,который уже поднялся высоко над сигнальной линией 70 и может развернуться вниз. Но не забываем, что осциллятор может находиться в зоне перекупленности довольно долго, а значит, попытки пробить зону скопления будут повторяться. Но все же есть большая вероятность нового отскока пары вниз, в пределы начального канала «К-К’» и даже тестирования его нижней границы. Первичной целью медведей остается минимум прошлой недели на отметке 1.4256, пробитие которого приведет к тестированию декабрьского low на отметке 1.4216. Многое решится на этой неделе в четверг, когда состоится первое в этом году заседание ЕЦБ по процентным ставкам. Большинство специалистов склоняется к тому, что основные процентные ставки будут оставлены без изменения на уровне 1%, но как всегда игроки с нетерпением будут ждать пресс-конференции Ж.К.Трише. Если Председатель ЕЦБ в свих комментариях скажет (или сделает намек) о том, что ставки в ближайшее время, например с марта, будут повышаться, то ето приведет к росту курса EUR/USD, т.к. ФРС вряд ли в первом полугодии 2010г начнет повышать свои ставки. И наоборот, если в комментариях Трише не будет «хищной тональности», а вновь будет упомянуто, что выход экономики Еврозоны из кризиса будет продолжительным, то евро может попасть под серьезную распродажу.

Рис.3

eurh110110_small.png

Источник: https://www.fxclub.org/trader_analytic/sec1249/2010/01/11/article9458.html - EUR/USD 11 jan (11.01.2010)
Отправить комментарий
Авторизация