USD/JPY 28 july (28.07.2010)

USD/JPY Анализ и прогноз на неделю.

После довольно сильного снижения, которое наблюдалось на предыдущей неделе, курс USD/JPY пошел вверх на коррекцию. Она не получилась большой, тем не менее, быки смогли развернуть пару вверх и может начаться более серьезное движение «на север». Тем не менее, положение йены пока очень неустойчивое, можно рассчитывать как на рост пары, так и на продолжение снижения. Так в середине июля пара резко полетела вниз, публикация пессимистичного протокола заседания FOMC помогла иене укрепиться против доллара и большинства основных валют. Это связано с тем, что отраженные в докладе риски восстановления экономики США заставят инвесторов продавать высокодоходные рискованные активы. В протоколе отмечается, что темпы экономического роста будут расти не столь высокими темпами, как ожидалось ранее, вследствие некоторого ухудшения ситуации в финансовом секторе. Негативное влияние на курс доллара так же оказали данные по уровню розничных продаж в США, которые оказались значительно ниже прогнозируемых значений. После этого доллар вновь подешевел по всему рынку, не дойдя всего в половине фигуры от недавно достигнутых многомесячных минимумов против иены. Сначала в Испании весьма успешно прошел аукцион по продаже государственных 15-летних облигаций на сумму в 3 миллиарда евро, а затем были опубликованные очень слабые данные по деловой активности в регионах Нью-Йорка и Филадельфии. На рынок стали приходить хорошие новости из Европы и плохие из США и эта тенденция продолжает оказывать давление на американскую валюту. Но все же медведи не смогли пробиться к многолетним low, более того, курс USD/JPY остановился выше границы 86.00, после чего началось некоторое восстановление. Одной из причин начала коррекции стали многочисленные слухи о том, что Банк Японии может начать проводить интервенции для того, что бы ослабить курс йены. На прошлой неделе пара продержалась выше отметки 87.00 на фоне сообщений, что BoJ может рассматривать дополнительные шаги по смягчению политики для того, чтобы спасти экономику от застоя, который возможен, если курс USD/JPY продержится возле уровня 85.00 на протяжении месяца или двух. Японские импортетры активно продавали иену, воспользовавшись ее недавним ростом, так же поддержку доллару против йены оказывает более сильный рост кросса EUR/JPY. В итоге, прошлая неделя закрылась в виде небольшой белой свечки (рис.1), которая показывает лишь то, что восходящая коррекция назрела, но рассчитывать на более сильный рост пары пока не стоит. В качестве ближайших resistance выступают линия сопротивления «В», проведенная через максимумы мая и июня, а так же первая линия «губы» (зеленая) индикатора Аллигатор. Но даже пробитие этих рубежей не может гарантировать дальнейший сильный рост пары, в качестве основной цели быков (и основного resistance) остается психологическая граница 90-й фигуры. Пробиться выше этого рубежа возможно, но скорее всего, курс USD/JPY будет в ближайшие несколько недель находиться внутри Аллигатора, совершая колебания вдоль границы 90.00. Ускорение восходящего движение возможно только после пробития границы 92-й фигуры, а в качестве сильных resistance будут выступать линия сопротивления «А», проведенная через максимумы 2009 и 2010гг и 100-недельная скользящая средняя SmA100. Но может все закончиться и на подступах к уровню 90.00, после чего пара оттолкнется и начнет новое снижение в район последних Low. Может образоваться разворотная фигура «двойное дно», после чего и начнется основное восходящее движение, но это будет уже осенью. Так же не стоит исключать более быстрого разворота пары вниз, пробития июльских минимумов и тестирования границы 85-й фигуры, но для этого нужны сильные внешние факторы.

Рис.1

jpyw280710_small.png

Посмотрим дневной график (рис.2), на котором видно, что курс USD/JPY продолжает снижение в пределах основного нисходящего канала «В-В'», при этом, весь июль пара двигалась вдоль его средней линии. В середине месяца медведи попытались ускорить снижение, но не смогли пробиться к отметке 86.00, а в качестве основного support выступил уровень 323,6% статичных Фибо-расширений от начального импульса 92.87 — 90.82. Вероятность разворота пары вверх подтвердил индикатор MACD, который сформировал дивергенцию — схождение. Тем не менее, резкого роста не произошло, курс USD/JPY несколько дней находился в узком коридоре, но на торгах в последний вторник состоялся серьезный рывок вверх. Пара подошла к границе 88-й фигуры, протестировав 21-дневную скользящую среднюю Sma21 и линию сопротивления «С», проведенную через максимумы июня и июля. Пробитие этих рубежей приведет к продолжению восходящий коррекции, ближайшей целью будет граница 89-й фигуры, а в качестве resistance будут выступать линия сопротивления «В» и первый Фибо-узел коррекции (38.2%) от последней нисходящей ветки 92.87 — 86.25. Пробитие этого рубежа приведет к дальнейшему росту пары к психологической границе 90-й фигуры. Быки могут протестировать этот рубеж, но чуть выше располагаются несколько сильных resistance, это второй Фиб-узел коррекции (61.8%) и 65-дневная (квартальная) скользящая средняя SmA65. Рост пары выше этих рубежей возможен, но для этого нужны более сильные внешние факторы, которые приведут к общему росту доллара по всему рынку. Но не забываем, что индикатор MACD сейчас хоть и растет, но все же пока находится в отрицательной области ниже нулевого уровня, а значит, может в любой момент развернуться вниз. Другими словами, курс USD/JPY может не пробиться к уровню 90.00 и отскочить от линии сопротивления «В», возвратившись в пределы основного нисходящего канала. Ближайшей целью медведей будут июльские минимумы около отметки 86.25, пробитие которых приведет к тестированию границы 85-й фигуры. Но так же есть большая вероятность формирования разворотной фигуры «перевернутая голова – плечи», если курс USD/JPY оттолкнется от уровня 89.00, но не опустится ниже границы 87.00, правда, формирование данной фигуры может затянуться на весь август

Рис.2

jpyd280710_small.png

.

Рассмотрим короткий 3-часовой график (рис.3), из которого видно, что курс USD/JPY уже несколько дней движется в пределах восходящего канала «К-К’», правда сейчас корректируется вниз. На торгах в среду быки сделали попытку пробить границу 88-й фигуры, но безрезультатно, в качестве основных resistance выступили линия канала «К’» и второй Фиб-узел коррекции (61.8%) от последнего нисходящего движения 89.14 – 86.25. Если пара дойдет до нижней границы канала и оттолкнется от линии поддержки «К», то восходящее движение продолжится, а ближайшей целью будет последний максимум на отметке 88.10. Пробитие этого рубежа приведет к ускорению Up-тренда, а в качестве ближайшего resistance выступает линия сопротивления «М», проведенная через недельные максимумы июля. Если быки смогут подняться выше, то в качестве более сильных сопротивлений будут уровень 100% классических Фибо-расширений от начального импульса 86.32 – 87.71 и коррекции до 86.79, а так же 200-я экспоненциальная скользящая средняя EmA200. Если курс USD/JPY пробивает линию сопротивления «К’», то можно построить новый канал «К’-K’’» такой же ширины, что и предыдущий, в котором пара может двигаться в ближайшее время. Основной целью быков будут июльские hig, которые располагаются чуть выше границы 89-й фигуры, а в качестве сильного resistance будет выступать уровень 161.8% тех же расширений. Пробитие этих рубежей откроет прямую дорогу к верхней границе канала «К’-K’’», чуть выше которой располагается психологическая граница 90-й фигуры. При этом, индикатор RSI должен не только оттолкнуться от среднего уровня 50, но и дважды войти в зону перекупленности. Напротив, если курс USD/JPY пробьет нижнюю границу канала «К-К’», то ближайшей целью будет последний минимум на отметке 86.79, а далее уже июльские low на отметках 86.32 и 86.25. Дальнейшее снижение возможно, но для этого нужны сильные внешние факторы, например негативная макроэкономическая статистика из США в конце этой недели.

Рис.3

jpyh280710_small.png

Источник: https://www.fxclub.org/trader_analytic/sec1249/2010/07/28/article10293.html - USD/JPY 28 july (28.07.2010)
Отправить комментарий
Авторизация