Отчет о позициях по валютным фьючерсам на 09.10.06.

         Отчет  о позициях по валютным фьючерсам на  09.10.06.

        Главным центром торговли валютными фьючерсами является Чикагская Товарная Биржа (Chicago Mercantile Exchange (CME). Среди профессиональных трейдеров фьючерсный валютный рынок является даже более распространенным, чем рынок FOREX на условиях спот, на котором мы с вами торгуем. Поэтому, имея информацию о том, какие позиции,  короткие или длинные, в данный момент преобладают на рынке валютных фьючерсов, мы можем более надежно проводить торговые операции на рынке спот.

      Данный отчет базируется на отчете по сделкам трейдеров (Commitment of Traders Report (СОТ) американской федеральной комиссии по торговле товарными фьючерсами (CFTC). Отчет выходит еженедельно, как правило, поздно вечером в  пятницу или в понедельник и показывает открытые интересы для различных рынков, в том числе и для рынка валютных фьючерсов, на каждый вторник недели. Открытый интерес представляет собой количество открытых фьючерсных позиций на покупку и на продажу. В отчете трейдеров делят на две группы: коммерческие трейдеры–хеджеры и некоммерческий трейдеры – спекулянты.

     Коммерческие трейдеры используют фьючерсный рынок для хеджирования рисков в своей коммерческой деятельности. Их главная цель -  не заработать деньги на валютном рынке, а застраховаться от нежелательных колебаний валютных курсов. Поэтому при подсчете длинных и коротких позиций по валютным фьючерсам мы их учитывать не будем. Некоммерческие трейдеры - это обычные участники рынка, которые пытаются заработать на движениях валютных курсов, проводя операции по купле и продаже валютных фьючерсных контрактов. В этом они практически не отличаются от трейдеров на рынке FOREX на условиях спот. Количество  открытых фьючерсных позиций, особенно если оно является максимальным или минимальным за определенный период времени может являться сигналом разворота тенденции.       

     Чистые Длинные Позиции. Чистые Длинные Позиции (ЧДП) показывают превышение длинных фьючерсных позиций над короткими. Например, допустим, что длинных позиций по фунту стерлингов было 25,3 тыс., а коротких 17,4 тыс., тогда ЧДП составляют 25,3–17,4=7,9 тыс. Или же длинных позиций было 18,7 тыс., а коротких 24,6 тыс., тогда ЧДП составляют 18,7-24,6=-5,9 тыс., то есть доминируют короткие позиции.     

     Если длинных позиций по какой-либо валюте больше чем коротких, то есть ЧДП больше 0 и в динамике к предыдущим периодам имеет тенденцию к росту, то данная валюта будет расти. Если же цена валюты растет, а ЧДП падает или остается неизменным, то тенденция, скорее всего не просуществует долго, существует вероятность разворота тенденции.  Похоже на принцип дивергенции по объему. Чистые Длинные Позиции на фьючерсном рынке выполняют роль объемов торгов на FOREX-спот, но они более информативные, потому что выражаются в количестве контрактов (реальный объем торгов), а не в количестве сделок, во вторых это открытые позиции всех участников валютного фьючерсного рынка в мире, а не только клиентов какой-либо дилинговой компании. 

     Аналогично можно рассмотреть ситуацию, когда ЧДП отрицательный, то есть короткие позиции превышают длинные. Когда ЧДП по какой-либо валюте отрицательный, и имеет тенденцию в динамике, по отношению к предыдущим периодам уменьшаться валюта будет падать. Если цена валюты падает, а ЧДП растет или остается неизменным, то тенденция, скорее всего не просуществует долго, существует вероятность разворота тенденции. 

     Бывает еще ситуация, когда длинные и короткие позиции примерно равны, или же разница между ними незначительная, это моменты нерешительности рынка, когда он не определился что делать дальше. Это может быть как началом разворота тенденции, так и временной передышкой перед возобновлением тренда.

     Некоторые валютные пары в отчете имеют  неклассический вид, например валютная пара Франк классически пишется в таком виде - USD/CHF, в отчете же эта валютная пара пишется CHF/USD. Это связано с форматом выхода отчета. В нем на первом месте всегда стоят валюты, по которым считаются Чистые Длинные Позиции.     

     Как было упомянуто выше, отчет выходит, как правило, либо в пятницу, либо в понедельник, но данные в нем отражены по состоянию  на вторник отчетной недели, поэтому, логично полагать, что информация, которую вы получаете из отчета, может несколько не соответствовать самой последней ситуации на рынке. Данные отчета, как правило, являются  несколько запаздывающими для принятия по ним торгового решения. Поэтому, во-первых, чистые длинные позиции по валютным фьючерсам следует рассматривать в динамике, во-вторых для более полной картины необходимо совмещать анализ данный информации с анализом отчета по опционным уровням, который не имеет такого запаздывания. Эти два обзора покрывают практически весь рынок производных валютных инструментов, который является не менее распространенным  чем рынок FOREX на условиях спот. Также не стоит забывать, что по чистым длинным позициям, также как и по индикаторам, периодически  возникают периоды бычьей или медвежьей дивергенции, когда фьючерсные чистые длинные позиции начинают расходиться с динамикой курса валюты, эти моменты являются важными торговыми сигналами. 

Валютные пары

Чистые Длинные Позиции

(ЧДП), тыс.

Комментарий

Текущие

03.10

Предыдущие

26.09

19.09

     EUR/USD

56,2

49,9

51,1

ЧДП по Евро повысился за неделю. Повышение ЧДП произошло за счет открытия длинных фьючерсных позиций +8627 и повышения количества коротких позиций +2352.  

С точки зрения динамики в отдельности длинных и коротких фьючерсных позиций видно, что короткие фьючерсные позиции некоммерческих трейдеров продолжают расти со своих минимальных значений с января 2005 года. Длинные фьючерсные позиции отскочили вверх от уровня поддержки 67000.

 

JPY/USD

 

-104,1

-87,3

-90,8

ЧДП по Йене понизился за неделю, понижение ЧДП по Йене произошло за счет открытия коротких фьючерсных позиций +21705. ЧДП по Йене достигнул своего минимума с января 2005 года.  

Если посмотреть отдельно на динамику длинных и коротких фьючерсных позиций, то видно, что короткие позиции по Йене находятся на своих максимальных исторических значениях. 

 

     GBP/USD

 

44,9

60,0

42,9

ЧДП по Фунту за неделю понизился. Количество длинных фьючерсных позиций  сократилось на 11942 контракта. ЧДП по Фунту, находившись на своем локальном максимуме, начал снижаться. Это предполагает возможность дальнейшего снижения Фунта.

Если посмотреть отдельно на динамику длинных и коротких фьючерсных позиций, то видно, что длинные фьючерсные позиции,  достигнув своего максимального значения в 75000, начали снижаться.   Короткие позиции по Фунту за прошедшую неделю практически не изменились. Они, находясь в зоне исторических минимумов, начали свое повышение. Это предполагает возможность дальнейшего снижения Фунта.

CHF/USD

-30,1

-29,0

-44,0

ЧДП по Франку за неделю незначительно понизился. Фьючерсные трейдеры открывали короткие позиции +1369. ЧДП по Франку, подойдя к своему уровню поддержки -45000, отскочил вверх. Но затем снова начал снижаться. Это предполагает возможность дальнейшего  повышения пары USD/CHF.

Если посмотреть отдельно на динамику длинных и коротких фьючерсных позиций, то видно, что короткие фьючерсные позиции, достигнув своего локального максимума, начали резко снижаться. Длинные фьючерсные позиции находятся около своих минимальных значений. Это говорит о возможности повыщения пары USD/CHF.

CAD/USD

9,3

6,5

0,8

ЧДП по Канадцу за неделю повысился. Повышение ЧДП произошло  за счет открытия длинных фьючерсных позиций +8156 и открытия коротких позиций +4224.  

Если посмотреть отдельно на динамику длинных и коротких фьючерсных позиций, то видно, что и короткие  и длинные фьючерсные позиции по Канадцу продолжают повышаться. Это ситуация неопределенности по Канадцу, исходя из отдельной динамики коротких и длинных позиций.

AUD/USD

21,6

30,1

33,6

ЧДП по Австралийцу (Оззи) за эту неделю понизился. Понижение ЧДП  произошло за счет закрытия  длинных позиций -2949 и открытия коротких позиций +5559. ЧДП по Оззи пробил вниз важный уровень 30000. Это говорит о возможности дальнейшего снижения Оззи.   

Если посмотреть отдельно на динамику длинных и коротких фьючерсных позиций, то видно, что длинные позиции, продолжают снижаться. Короткие позиции, находясь на своих минимальных уровнях, начали расти. Возможно дальнейшее снижение Оззи.  

 

eurchdp910.gif

eurfut910.gif

jpychdp910.gif

jpyfut910.gif

gbpgbp910.gif

gbpfut910.gif

chfchdp910.gif

chffut910.gif

canchdp910.gif

canfut910.gif

audchdp910.gif

audfut910.gif

 

Источник: https://www.fxclub.org/trader_analytic/sec2654/2006/10/07/article4199.html - Отчет о позициях по валютным фьючерсам на 09.10.06.
  • Если вы уже готовы торговать на реальном счёте

    Вы открываете торговый счет, пополняете его деньгами и начинаете совершать сделки на рынке CFD и FOREX.

  • Как попробовать, не рискуя собственными деньгами?

    Специально для начинающих мы предлагаем демо-счет, который полностью соответствует реальному счету. Разница в том, что вам не нужно вносить какие-либо средства. Демо-счет — идеальный способ увидеть все своими глазами, понять простые правила торговли CFD и научиться зарабатывать на товарных рынках и рынке FOREX.

Отправить комментарий
Авторизация