Обзор рынка Forex за неделю с 1 по 5 ноября и прогноз на следующую неделю

Заканчивается эпопея с американскими выборами. Победу на них одержал Буш, что же это может означать для финансовых рынков?

Прежде всего, стоит отметить, что за прошедшую неделю, как и прогнозировали аналитики компании FOREX CLUB, темпы падения доллара снизились, а точнее, котировки основных валют колебались в боковом канале по отношению к доллару. Крупные инвесторы проявляли терпение в ожидании исхода президентской гонки в США, что и объясняло поведение валютных рынков. Еще пятничные данные по США располагали к частичному закрытию коротких позиций по доллару, т.к. они носили смешанный характер. Если данные по потребительской уверенности (Мичиганский индекс) и по промышленной активности (Чикагский PMI) оказались лучше прогнозного значения, то ВВП Соединенных Штатов снизилось до 3.7% г/г.

Затем в начале недели в пользу доллара сыграли такие факторы, как более слабые данные по индексам PMI стран Еврозоны, а также снижение цен на нефть. Но основной тенденцией рынка было «затишье перед бурей», а точнее, ожидание того, кто станет президентом. Начальник аналитического отдела FOREX CLUB Алексей Трифонов в своих прогнозах отмечал, что и Буш и Керри, скорее всего, будут продолжать курс на снижение доллара, разница лишь в темпах снижения. Считалось, что в случае победы Керри, темпы снижения доллара будут более сильными.

Но, несмотря на то, что в большинстве европейских средствах массовой информации, впрочем, как и в российских, Буш оценивался как непоследовательный политик, американцы отдали предпочтение именно ему. Оглашение результатов выборов привело к росту евро/доллара к верхней границе канала 1.2850, обозначенного специалистами FOREX CLUBа в прошлом прогнозе. Котировки доллар/иены при этом, после безуспешной попытки пробиться ниже поддержки на 105.70 тем не менее к концу недели остались около 106.00, также демонстрируя тенденции к снижению.

Наибольший же сюрприз вновь преподнесла пятничная торговля. Вначале американские данные по занятости оказались гораздо лучше прогнозных значений. Списочная численность занятых в несельскохозяйственном секторе выросла на 337 тыс. человек (прогноз 175 тыс. чел.). Данные цифры вызвали резкое укрепление доллара по всем фронтам. Однако оно носило всего лишь краткосрочный характер. Вскоре, как отмечают дилеры FOREX CLUBа, крупные инвесторы вновь активизировали свои покупки европейских валют. В первую очередь – это был спрос на евро и швейцарские франки за доллары. В итоге евро достигло значения 1.2950 уже в пятницу к концу дня.

Прогноз на следующую неделю

Как считает Алексей Трифонов, победа Буша может стать последней отмашкой к дальнейшему глобальному снижению американской валюты. Американской экономике, несмотря на ее общий рост, все равно предстоит бороться с проблемами двойного дефицита: внешнеторгового и бюджетного. Одним из средств решения данных проблем является снижение стоимости доллара, т.к. вряд ли Соединенные Штаты сумеют остановить потребительскую экспансию американцев, что будет поддерживать высокий импорт в страну. А не утихающий конфликт на Ближнем Востоке и снижение налогов для стимулирования внутренней деловой активности будут препятствовать снижению расходной части бюджета.

Таким образом, перспективы для американской валюты, увы, неблагоприятны. Крупные инвесторы, теперь, скорее всего, будут строить свои стратегии исходя из дальнейшего ослабления доллара. Если изучать препятствия для роста евро, то в первую очередь на себя обращают внимание более слабые экономические показатели по европейским странам, опубликованные в пятницу. Тем не менее, на текущий момент на рынке преобладают негативные настроения по доллару, поэтому трейдеры обращают слабое внимание на европейские данные и продолжают покупать евро. Что касается возможных выступлений со стороны европейских чиновников против дальнейшего роста евро из-за возможного удара по экспорту, то пока что они предпочитают обходить вопрос дорогого евро стороной, несмотря на новый максимум по евро/доллару. Создается ощущение, что лидеры Европейского Союза уже приняли для себя объективный характер роста евро, и пока не намерены препятствовать дальнейшему росту котировок. Тем не менее, негативные последствия от роста евро могут начать говорить о себе. Именно поэтому стоит обратить внимание на выход цифр по внешней торговли Германии в среду (10.11.).

В этот же день будут опубликованы торговые балансы и таких стран, как Япония, Великобритания и США. Трейдеры будут проявлять особое внимание к американской внешней торговле. Естественно, что новый виток дефицита не будет поддерживать доллар. А вот положительные цифры по японской внешней торговле могут послужить дополнительным сигналом в пользу покупки иены.

Кроме того, необходимо учитывать, что 10 ноября состоится заседание Федерального Резерва, на котором могут быть снова повышены американские процентные ставки. Фактор повышения ставок, как правило, играет в пользу валюты данной страны.

«В целом, при распределении своего капитала между различными валютами, на мой взгляд, стоит ориентироваться на дальнейшее снижение доллара. Это означает, что наиболее перспективными будут сделки по покупке евро и фунта за доллары на откатах. Кроме того, я продолжаю изучать возможность покупки японской валюты. И хотя открытая на прошлой неделе короткая позиция по паре доллар/иена не принесла прибыли, она еще имеет возможность доказать свою привлекательность» - заявил эксперт. Но аналитик также предостерег против слишком рискованной игры на снижение доллар/иены, т.к. риски проведения интервенции Банком Японии сохраняются. И в первую очередь, это связано с победой Буша, т.к. Керри планировал более агрессивное давление на японцев и китайцев с целью снижения доллара против валют этих стран.

Таким образом, на следующую неделю по евро/доллару аналитики FOREX CLUBа ожидают канал 1.2770-1.3000, может быть даже 1.3150. По доллар/иене – 104.60-107.00, а по фунт/доллару – 1.8320-1.8775.

Календарь экономических новостей на следующую неделю

Понедельник, 8 ноября 2004

09:30 Великобритания: октябрь, (нескорректированный) индекс цен производителей на выходе (прог. 0.3% мм, 3.2% гг; пред. 0.3% мм, 3.1% гг)

09:30 Великобритания: октябрь, (скорректированный) индекс цен производителей, за исключением FDT (прог. 0.2% мм, 2.4% гг; пред. 0.2% мм, 2.2% гг)

09:30 Великобритания: октябрь, (скорректированный) индекс цен производителей на входе (прог. 2.0% мм, 7.0% гг; пред. 1.3% мм, 7.4% гг)

09:30 Великобритания: сентябрь, индекс цен на жилье от ODPM (прог. 13.1%гг, пред. 13.6%гг)

13:15 Канада, октябрь, начала жилищных строительств (прог.+226К, пред. +231К)

16:50 Канада: выступление представителя Банка Канада Лонгуорта

16:00 США: октябрь, промышленный индекс от Федерального резервного банка Канзас-Сити (пред. +20)

23:50 Япония: октябрь, объем банковского кредитования (прог. -2.7%; пред. –2.8% гг)

23:50 Япония: октябрь, денежная масса (М2+депозитные сертификаты) (прог. +2.2%; пред. +2.1% гг)

Вторник, 9 ноября 2004

5:00 Япония: октябрь, экономический обзор текущей ситуации

5:00 Япония: октябрь, экономический прогноз

07:00 Германия: сентябрь, (окончательный) индекс потребительских цен (пред. -0.3% мм, 2.1% гг)

07:00 Германия: сентябрь, (окончательный) гармонизированный индекс потребительских цен (пред. -0.4% мм, 1.9% гг)

09:30 Великобритания: сентябрь, торговый баланс (прог. GBP-5.1 млрд, пред. GBP-5.22 млрд)

09:30 Великобритания: сентябрь, торговый баланс, за исключением стран ЕС (прог. GBP-2.9 млрд, GBP-2.98 млрд)

10:00 Еврозона: ноябрь, индекс экономических настроений от ZEW (прог. 33.0; пред. -37.6)

10:00 Германия: ноябрь, индекс экономических настроений от ZEW (прог. 30.0; пред. 31.3)

10:00 Германия: ноябрь, индекс текущей ситуации от ZEW (прог. –57.5; пред. -58.9)

12:45 США: объем оптовых продаж от ICSC/UBS за неделю, закончившуюся 6-го ноября (пред. -0.3%)

13:55 США: объем розничных продаж от Redbook за неделю, закончившуюся 6-го ноября (пред. -0.6%)

15:00 США: октябрь, производственный индекс от Федерального резервного банка Ричмонда (пред. +22)

15:00 США: сентябрь, данные по динамике оптовой торговли (прог. 0.7%; пред. 0.9%)

17:00 Германия: выступление министра финансов Эйхеля на тему стабильности, консолидации и экономического роста в Мюнхене

23:30 США: индекс потребительского доверия от ABC/Money за неделю, закончившуюся 6-го ноября (пред. -5)

23:50 Япония: сентябрь, (нескорректированное) сальдо платежного баланса (прог. Y1.7 трлн, пред. Y1.447 трлн)

23:50 Япония: сентябрь, (нескорректированный) торговый баланс (прог. Y1.445трлн.; пред. 0.806 трлн)

23:50 Япония: сентябрь, объем иностранных инвестиций (пред. Y2.035трлн)

Среда, 10 ноября 2004

05:00 Япония: октябрь, индекс потребительского доверия (прог. 46.0; пред. 46.2)

07:00 Германия: сентябрь, (нескорректированный) торговый баланс (прог. EUR12.7 млрд; пред. EUR11.1 млрд)

07:00 Германия: сентябрь, (нескорректированное) сальдо платежного баланса (прог. EUR5.0 млрд, пред. EUR0.9 млрд)

07:00 Германия: октябрь, индекс оптовых цен (прог. 0.4% мм, 3.8% гг; пред. 0.0% мм, 3.4% гг)

07:00 Германия: сентябрь, объем экспорта (прог. 1.3%; пред. –1.4%)

07:00 Германия: сентябрь, объем импорта (прог. 1.0%; пред. –0.1%)

07:45 Франция: сентябрь, торговый баланс (прог. EUR-800 млн; пред. EUR-2454 млн)

07:50 Франция: сентябрь, объем промышленного производства (прог. 1.5% мм, 1.5% гг; пред. -1.9% мм, 0.7% гг)

07:50 Франция: сентябрь, объем производства в обрабатывающей промышленности (прог. 1.5% мм, 1.4% гг; пред. -2.1% мм, 0.9% гг)

10:30 Великобритания: ежеквартальный отчет Банка Англии по инфляции

12:00 США: индекс рефинансирования от Ассоциации ипотечных банков за неделю, закончившуюся 5-го ноября (пред.+3.1%)

12:00 США: объем заявок на получение ипотечного кредита на прошлой неделе (пред.8.2%)

13:30 Канада: сентябрь, сальдо торговли товарами (прог. C$7.0 млрд, пред. C$7.4 млрд)

13:30 Канада: сентябрь, индекс цен на новое жилье (прог. 0.4%; пред. 0.5%)

13:30 США: октябрь, цены на импорт (прог. 0.8%мм; пред. 0.2%, 7.8%)

13:30 США: октябрь, цены на экспорт (пред. 0.4%)

13:30 США: сентябрь, торговый баланс (прог. -$54.0 млрд; пред. -$54.0 млрд)

13:30 США: сентябрь, объем экспорта (пред. $96.0 млрд)

13:30 США: сентябрь, объем импорта (пред. $150.0 млрд)

13:30 США: количество обращений за пособиями по безработице за неделю, закончившуюся 6-го ноября (прог. 335К; пред. 332К)

14:00 США: начало заседания Федеральной комиссии по операциям на открытом рынке (FOMC)

15:00 Великобритания: сентябрь, индекс ведущих индикаторов (пред.0.1%)

15:00 Великобритания: сентябрь, индекс совпадающих индикаторов (пред.0.1%)

15:30 США: отчет по нефти от EIA за неделю, закончившуюся 5-го ноября

17:00 США: сентябрь, производственный индекс от Федерального резервного банка Чикаго (пред. +1,7%)

19:00 США: октябрь, сальдо бюджета казначейства (прог. -$58.0 млрд, пред. -$69.5 млрд)

19:15 США: решение FOMC по процентной ставке (прог. 2.00%; пред. 1.75%)

23:50 Япония: октябрь, индекс цен на товары корпораций (пред. 0.0% мм, +1,9% гг; пред.0.1% мм, +1,8% гг)

23:50 Япония: октябрь, цены на экспорт (пред. 0.0%мм, 1.0%гг)

23:50 Япония: октябрь, цены на импорт (пред. 1.4% мм, 8.7% гг)

Четверг, 11 ноября 2004

05:00 Япония: сентябрь, объем заказов на машинное оборудование (прог. 1.0% мм, 8.1% гг; пред. 3.1%мм, 5.4% гг)

07:00 Германия: 3кв, (предварительно) ВВП (прог. 0.3% кк, 1.5 гг; пред. 0.5% кк, 2.0% гг)

09:30 Великобритания, 3 квартал, отчет по жилищному строительству

19:00 США: протокол заседания Федеральной комиссии по операциям на открытом рынке (FOMC) от 21-го сентября

21:30 США: денежный агрегат М2 за неделю, закончившуюся 1-го ноября (пред. +$4.9 млрд)

23:50 Япония: 3кв, (предварительно) ВВП (прог. 0.5% кк, 2.1%; пред. 0.3% кк, 1.3% гг)

23:50 Япония: еженедельные данные по динамике портфельных инвестиций

США: День Ветеранов; рынок облигаций закрыт, фондовый рынок открыт

Пятница, 12 ноября 2004

04:30 Япония: сентябрь, (окончательный) объем промышленного производства (прог. -0.7% мм, 3.8% гг; пред. -0.7% мм, 3.8% гг)

04:30 Япония: сентябрь, (окончательный) коэффициент загрузки производственных мощностей (пред. 102.6)

07:45 Франция: октябрь, (предварительно) индекс потребительских цен (пред. 0.3% мм, 2.1% гг; пред. 0.2% мм, 2.1% гг)

07:45 Франция: октябрь, гармонизированный индекс потребительских цен (пред. 0.3% мм, 2.3% гг; пред. 0.2% мм, 2.1% гг)

07:50 Франция: 3кв, (предварительно) ВВП (прог. 0.4%кк; пред. 0.7% кк, 2.8% гг)

08:30 Италия: сентябрь, (скорректированный) объем промышленного производства (прог. 0.6% мм, -0.8% гг; пред. -0.8% мм, -3.5% гг)

09:30 Италия: 3кв, (предварительно) ВВП (пред. 1.1% кк, 1.2% гг)

10:00 ЕС: 3кв, (предварительно) ВВП (прог. 0.4% кк, 2.0% гг; пред. 0.5% кк, 2.0% гг)

13:30 США: октябрь, объем розничных продаж, за исключением автомобилей (прог. 0.6%; пред. 0.6%)

13:30 США: октябрь, объем розничных продаж (прог. 0.1%; пред. 1.5%)

13:30 США: сентябрь, объем материально-производственных запасов (прог.0.5%; пред. 0.7%)

14:45 США: ноябрь, индекс потребительских настроений от Мичиганского Университета (прог. 93.0; пред. 91.7)

18:00 США: выступление управляющего ФРС Олсона

19:00 США: публикация протокола заседания FOMC от 21 сентября

Источник: https://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2004/11/05/article1109.html - Обзор рынка Forex за неделю с 1 по 5 ноября и прогноз на следующую неделю
  • Если вы уже готовы торговать на реальном счёте

    Вы открываете торговый счет, пополняете его деньгами и начинаете совершать сделки на рынке CFD и FOREX.

  • Как попробовать, не рискуя собственными деньгами?

    Специально для начинающих мы предлагаем демо-счет, который полностью соответствует реальному счету. Разница в том, что вам не нужно вносить какие-либо средства. Демо-счет — идеальный способ увидеть все своими глазами, понять простые правила торговли CFD и научиться зарабатывать на товарных рынках и рынке FOREX.

Отправить комментарий
Авторизация