NZD/USD 19 mart (20.03.2008)

NZD/USD Анализ и прогноз на неделю.


Новозеландский доллар (киви), это одна из немногих валют, который в последние 8 месяцев практически не испытывал горечи поражения в борьбе со своим американским конкурентом. Все основные валюты иногда уходили на коррекцию против доллара, пусть и не на слишком глубокую. Курс NZD/USD лишь в начале января незначительно просел, после чего медленный, но уверенный рост возобновился. И вот так, тихой сапой киви не только дошел до психологической границы 0.8000, протестировал июльский максимум и установил новый многолетний high на отметке 0.8213. Основной причиной роста не только новозеландского доллара, но и других сырьевых валют - это непрекращающееся ралли на сырьевых рынках (нефть, золото, металлы). Новый рывок в паре NZD/USD начался во второй половине февраля, причем, драйвером выступил сосед — австралийский доллар, который резко взлетел вверх на комментариях представителей RBA, а киви побежал вслед за ним. Макроэкономическая статистика по Н.Зеландии так же была довольно позитивной, так инфляционный отчет RBNZ показал, что инфляция в стране находится на уровне 2.7%, что несколько выше целевых уровней. Индикаторы жилищного строительства так же показали рост, а так же наблюдался рост денежной массы в стране (что так же говорит об инфляции). Только индикатор уверенности в деловой среде оказался ниже предыдущего значения и прогнозов, тем не менее, киви достиг нового многолетнего максимума, пробив границу 82-й фигуры. Но все же, в последние зимнии дни курс NZD/USD резко упал, что отчасти связано с комментариями председателя ФРС Б.Бернанке в Сенате о том, что некоторые американские банки может ждать банкротство и что безработица увеличится. Это привело к масштабному закрытию позиций в рамках стратегии carry trade, в которых новозеландскому доллару отводится одна из основных ролей. К тому же на киви оказала давление репатриация капитала японскими инвесторами после погашения номинированных в новозеландском долларе облигаций. В первые весенние дни курс NZD/USD продолжил медвежью коррекцию что опять же связано с негативными событиями на мировых фондовых площадках. На заседании 6 марта Резервный банк Новой Зеландии объявил о том, что основная процентная ставка остается без изменения на уровне 8.25%, вопреки ожиданиям ее повышения на 0.25%, что так же не оказало поддержки для киви. Спекулянты (в первую очередь хедж-фонды) продолжали закрывать короткие позиции по йене, кросс NZD/JPY упал на 3.5 фигуры,что привело к продолжению коррекции Но на прошлой неделе киви возобновил бычий тренд, так индекс цен на сырье продемонстрировал очередной рост и другие индикаторы по Н.Зеландии (розничные продажи, индекс цен на продукты питания, индекс PMI) вышли позитивными. Это привело к вторичному тестированию границы 82-й фигуры, после чего курс NZD/USD вновь отскочил вниз. Таким образом, после 2-недельной незначительной коррекции вниз, последняя неделя закрылась большой белой свечой (рис.1), перекрыв обе предыдущие, что говорит о серьезных намерениях быков возобновить рост. Заметим, что последние несколько месяцев пара двигается вдоль первого луча «А» Фибо-веера, проведенного через экстремумы 0.5926 и 0.8108 и вновь делает попытку прорваться выше него. Сейчас в качестве основного resistance выступает линия «В», проведенная через максимумы июля и февраля. В качестве отдаленной цели выступает уровень 323.6% статичных Фибо-расширений от начального импульса 0.5926 — 0.6721, который проходит около отметки 0.8500. Если все же пара не сможет пробиться выше уровня 0.8200, то ожидать сильной коррекции вниз пока не стоит, в качестве ближайших support будут выступать психологическая граница 0.8000 и линии Аллигатора. В районе 0.7750 проходят более сильные support, это второй луч «А'» Фибо-веера и линия поддержки «С», проведенная через минимумы августа и января. Но недельный стохастик не дойдя до уровня 50 вновь разворачивается вверх, что говорит о высоком потенциале быков.

Рис.1

Посмотрим дневной график (рис.2), на котором видно, что курс NZD/USD после полуторамесячного роста до нового многолетнего максимума ушел в боковую коррекцию. Еще в середине февраля киви пробил верхнюю границу 4-месячного коридора «С-С'» и перешел в новый боковой канал «С'-C''», такой же ширины, что и предыдущий. Но пока пара не может прорваться выше границы 82-й фигуры, где проходит уровень 138.2% статичных Фибо-расширений от начального импульса 0.7384 — 0.7967. В начале марта курс NZD/USD упал, а в качестве support выступила линия канала «С'», после чего киви совершил новый рывок вверх, до той же границы 0.8200. Можно заметить, что формируется восхоящий сходящийся треугольник со сторонами «D» и «D'» c горизонтальной верхней гранью. В слйчае пробития границы 82-й фигуры, пара возобновит рост и может пройти расстояние, равное ширине основания, т.е. около 350 пунтков. А значит целью будет отметка 0.8500-50, где как раз и проходит уровень 200% тех же расширений. Но эта цель находится довольно высоко, на пути располагаются несколько важных resistance, это сильный уровень 161.8% расширений (несколько выше границы 83-й фигуры) и верхняя границы бокового коридора «C'-C''». Отметим, что для возобновления Up-тренда индикатор MACD должен возобновить рост, но судя по текущему положению, в случае нового роста киви, на осцилляторе вполне может сформироваться дивергенция-расхождение, которая приведет к более сильной медвежьей коррекции. В качестве ближайших support выступают 21-дневная скользящая средняя ma21, линия поддержки «F» и круглый уровень 0.8000. Ниже располагаются граница треугольника «D» и 65-дневная (3-месячная) скользящая средняя mA65, а целью будет февральский минимум на отметке 0.7782. Заметим, что в последнюю неделю волатильность в паре была очень высокой, что связано с публикацией важных макроэкономических показателей, в первую очередь данных по платежному балансу США и притоку чистого капитала TICS в понедельник. Во вторник вышли данные по жилищному строительству в США и индексы PPI, а вечером ФРС сообщила, что ставки понижены на 0.75%, что оказалось меньше большинства прогнозов в 1%. В среду обратить внимание на данные по еженедельным запасам нефти и бензина в США, а в четверг будут опубликованы опережающие индикаторы и промышленный Philadelphia FED Index. На этом активная жизнь на рынках заканчивается, т.к. в пятницу во всех католических странах (по сути весь мир кроме азии) начинаются пасхальные праздники.

Рис.2

Рассмотрим короткий 3-часовой график (рис.3), из которого видно, что курс NZD/USD начинает формировать новый восходящий канал «К-K'», но для этого нужно пробить линию сопротивления «М», проведенную через последние многолетние максимумы февраля и марта. В качестве resistance будет выступать уровень 100% классических Фибо-расширений от начального импульса 0.7876 — 0.8211 и коррекции до 0.7921, который проходит чуть выше отметки 0.8250. Продолжению роста способствует и тот факт, что -индикатор RSI поднялся выше уровня 50 и продолжает восходящее движение. Но видно, что сейчас пара притормозила около границы 0.8150 и вполне может отскочить обратно, учитывая, общее укрепление американской валюты, а также неблагоприятную динамику рынка акций США. Сейчас основные фондовые индексы после открытия умеренным ростом, оказались в красной зоне, из-за негативное влияние падения цен на нефть и как следствие снижение котировок акций нефтяных компаний. В качестве ближайших support выступают средняя линия канала и 34-я экспоненциальная скользящая средняя Ema34, которые проходят около границы 0.8100. Пробитие этого рубежа может привести к ускорению падения курса NZD/USD в район психологической границы 0.8000, там же проходит и 200-я экспоненциальная скользящая средняя Ema200. А следующими целями будут минимумы этой и предыдущей недель, которые расположились по обе стороны от границы 79-й фигуры. Так же хочется предупредить, что завтра в четверг лучше в рынок не входить, особенно во второй половине дня, т.к. в преддверии длинных выходных могут быть резкие и неожиданные движения в обе стороны.

Рис.3

Источник: https://www.fxclub.org/trader_analytic/sec1249/2008/03/20/article6791.html - NZD/USD 19 mart (20.03.2008)
Отправить комментарий
Авторизация