GBP/USD 14 jul (15.07.2008)

EUR/USD Анализ и прогноз на неделю.


В отличие от единой валюты, фунт не смог показать очень положительной динамики в паре с долларом, тем не менее, курс GBP/USD все же несколько вырос по итогам прошедшей недели, но подняться выше психологического барьера пока не удается. Вторая неделя июля не была богата на выход важной макроэкономической статистики, но игроки по фунту ждали ее с нетерпением, т.к. в четверг состоялось заседание Банка Англии. Стоит отметить, что большую часть прошлой недели фунт находился под давлением, так в понедельник курс GBP/USD упал на полторы фигуры. Негативное влияние на курс британской валюты оказали данные о значительном падении уровня промышленного производства в Великобритании, эта статистика уменьшает вероятность возможного повышения процентных ставок ВоЕ. Но во второй половине дня пара резко взлетела вверх на фоне падения американских фондовых индексов. Во вторник курс GBP/USD снова пошел вниз после того как фунт не смог дойти до границы 1.9800. Так же поддержку доллару оказали слова Б.Бернанке, который заявил, что FOMС не меняет свой прогноз по состоянию экономики США, но на рынках сохраняется напряженная ситуация, которая требует постоянного мониторинга со стороны ФРС. К тому же цены на нефть резко упали, что так же оказало поддержку доллару, но в среду с открытием Лондона пара пошла в гору. Не смотря на то, что данные по торговому балансу Британии оказались на уровне прогнозов, доллар попал под распродажи на фоне снижения американских фондовых индексов и нового всплеска цен на нефть. В четверг перед заседанием Банка Англии курс GBP/USD вновь резко упал, данные по рынку жилья Великобритании, на основании отчета Halifax, снизились в июне еще на 2.0% ( -6.1% в годовом эквиваленте). Что оказалось значительно хуже ожиданий и подтвердило опасения относительно резкого ослабления активности в этом секторе экономики. Позднее Комитет по денежной политике Банка Англии принял решение оставить основную процентную ставку без изменения на уровне 5.00%, это не вызвало практически никакой реакции на рынке, что подтверждает низкий уровень активности на прошлой неделе. К концу дня доллар несколько упал на фоне разговоров о крупных проблемах крупнейших американских компаний по ипотечному кредитованию Fannie Mae и Freddie Mac. Но по заявлению министра финансов США Г.Полсона, правительство принимает меры, чтобы не допустить ситуаций подобных ситуации, которая возникла с банком Bear Stearns. В пятницу фунт взлетел почти на 2 фигуры, доллар подвергся распродажам из-за новых проблем на ипотечном рынке США и резкому взлету цен на нефть, которая достигла нового рекордно высокого уровня 147.27 $ за баррель. В итоге последняя неделя закрылась небольшой белой свечой с длинной нижней тенью (рис.1) которая в текущей ситуации лишь сигнализирует о том, что медведи пока не в состоянии переломить ситуацию, но и быки так же не готовы взять ситуацию под контроль. Пара осталась внутри Аллигатора, что так же подтверждает боковой характер торговли, а в качестве основных resistance остаются граница 2.0000 и средний луч "А'" Фибо-веера, проведенного черех экстремумы 1.7231 и 2.1160. Если все же курс GBP/USD прорвется выше этого психологического рубежа, то следующей целью будет мартовский high на отметке 2.0395. Дальнейшее движение возможно в направлении 2.0500, но вряд ли в летний период фунт будет способен на такие подвиги, скорее доллар должен попасть под очень сильное давление, а пока для этого внешних факторов. Напротив, если все же курс GBP/USD в очередной раз отобьется от психологического уровня 2.0000, то пара продолжит боковой рейндж в диапазоне, шириной 500-600 пунктов. В качестве основных support будут выступать линия поддержки "В", проведенная через минимумы прошлого и 2008гг, а так же третий луч "А''" Фибо-веера. Недельный стохастик сейчас находится на границе зоны перекупленности и в случае снижения осциллятора возможно такое же движение стерлинга вниз.

Рис.1

Посмотрим дневной график (рис.2), на котором видно, что курс GBP/USD после резкого роста во второй половине июня скорректировался вниз. Но на прошлой неделе бычий характер торгов восстановился и пара вновь нацелилась на тестирование границы 2.0000, но психологический барьер "охраняют" 200-дневная скользящая средняя mA200 и линия сопротивления "С", проведенная через максимумы марта и начала июля. К тому же с границей 2.0000 совпадает еще один сильный resistance, это второй Фиб-узел коррекции (61.8%) от всего нисходящего движения 2.0395 - 1.9363. По этому, если все же курс GBP/USD пробьется выше этих рубежей, то серьезных преград до максимума этого года на отметке 2.0395 у фунта не будет (кроме последнего значимого уровня 76.4% коррекции, проходящего около отметки 2.0150). Если все же пара не сможет прорваться выше психологической границы и отскочит вниз, то фунт останется в диапазоне шириной около 300 пунктов. В качестве ближайшего support будет выступать 21-дневная скользящая средняя mA21, а целью остается последний июльский минимум на отметке 1.9647. Если курс GBP/USD прорвется ниже, то следующей целью будет граница 95-й фигуры, чуть ниже которой проходит линия поддержки "D", за которой располагаются минимумы этого года. Но пока индикатор MACD находится выше нулевого уровня потенциал быков остается более высоким, нежели у медведей, к тому сейчас быстрая линия осциллятора пересекает медленную снизу вверх. Но если фунт одной свечкой прорвет границу 2.0000 и превысит максимум начала июля, то на индикаторе MACD может сформироваться дивергенция, которая и приведет к началу очередной медвежьей коррекции. Эта неделя богата на публикацию важной макроэкономической статистики, а значит есть вероятность увидеть сильные движения в паре, так в понедельник вышли индексы цен производителей PPI по Британии. Во вторник обратить внимание на основные индексы инфляции CPI и розничные цены по Британии, а так же большой блок данных по США, это индексы PPI, розничные продажи, NY Fed Empire State manufacturing index и запасы на складах. К тому же начнется первый день выступления Б.Бернанке перед Парламентом США, а в среду обратить внимание на данные по безработице в Британии, публикацию основных индексов инфляции CPI по США, а так же выйдут данные по притоку чистого капитала TICs, объем промышленного производства и "минутки" последнего заседания ФРС. В четверг выйдут данные по жилищному строительству в США и Philadelphia FED Index, а в пятницу обратить внимание на данные по объему денежной массы и дефициту бюджета Британии.

Рис.2

Рассмотрим короткий 3-часовой график (рис.3), из которого видно, что курс GBP/USD продолжает рост после 5-дневной медвежьей коррекции. Бычий настрой остается высоким, что подтверждает индикатор RSI, который подошел к границе 70 и может войти в зону перекупленности. Отметим, что на ярко выраженном тренде осциллятор может находиться в экстремальных зонах довольно долго, а значит потенциал роста фунта остается высоким. Если пара пробивает основной resistance 2.0000 и последующий за ним уровень 200% классических Фибо-расширений от начального импульса 1.9407 - 1.9696 и коррекции до 1.9468. Пробитие этого рубежа открывает прямую дорогу к уровню 2.0200 чуть выше которого проходит более сильный уровень 261.8% тех же расширений. Но если пара так и не сможет прорваться выше основного уровня сопротивления и повернет "на юг", то ближайшей целью будет уровень 1.9750, рядом с которым проходит 200-я экспоненциальная скользящая средняя EmA200 и линия поддержки "К", проведенная через последние недельные минимумы. Пробитие этих рубежей приведет к ускорению нисходящей тенденции в паре, а следующей целью будет июльский low на отметке 1.9647. При этом индикатор RSI должен не только отскочить от границы зоны перекупленности, прорвать средний уровень 50 и войти в зону перепроданности. Для продолжения down-тренда нужны будут более веские причины, другими словами, доллар должен укрепиться по всему фронту на сильных внешних факторах, которые в принципе вполне могут появиться на текущей неделе. Но и вероятность выхода негативной статистики по США так же не исключена, к тому же высокие цены на нефть и проблемы с крупнейшими ипотечными компаниями могут оказать давление на доллар.

Рис.3

Источник: https://www.fxclub.org/trader_analytic/sec1249/2008/07/15/article7317.html - GBP/USD 14 jul (15.07.2008)
Отправить комментарий
Авторизация