EUR/USD 06 nov (06.11.2006)

EUR/USD Анализ и прогноз на неделю.


Восходящая поступь единой валюты была неожиданно заторможена в переходную неделю от октября к ноябрю, не смотря на то, что поводов для роста курса EUR/USD было значительно больше, чем для снижения. Отметим, что прошедшую неделю нельзя было назвать очень волатильной, более того, лишь во вторник и пятницу единая валюта совершала нормальные колебагния, в остальные дни рынок находился в состоянии сна. В прошлый понедельник евро двигалось в очень узком диапазоне, чувствовалось, что игроки не горели желанием активизировать свои действия до заседания ЕЦБ в четверг. Курс EUR/USD практически не изменился после выхода данных по США (личные расходы-доходы, дефлятор цен PCE), однако доллар получил поддержку после слов президента ФРБ Ричмонда Д.Лэкера о том, что американская экономика может выдержать дальнейшее ужесточение монетарной политики. Но во вторник после краткосрочного снижения курс EUR/USD резко взлетел на целую фигуру после публикации очередных негативных данных по США, так индекс Chicago PMI вышел значительно ниже прогноза и достиг минимального уровня с августа прошлого года. Не способствовало поддержанию курса доллара и падение цен на нефть, сопровождавшееся тестированием сильной поддержки в области 57.50 $ за баррель, а золото напротив пошло в гору, закрепившись выше психологического уровня 600$ за унцию. В последующие 2 дня коматозное состояние вновь охватило рынки, и если в среду игроки тупо ожидали заседания ЕЦБ, проигнорировав слабую американскую статистику, то в четверг такая апатия на рынке несколько озадачила. ЕЦБ сохранил ставку рефинансирования на уровне 3.25 %, как и ожидало большинство экономистов, евро немного подрос к доллару лишь на комментарии президента Ж.К Трише. Предельная бдительность остается ключевым фактором, - сказал Трише, и все вспомнили, что на протяжении последнего года ЕЦБ пять раз использовал слово "бдительность" перед тем, как повысить процентную ставку. Тем не менее, европейские события пока остаются за рамками внимания рынка, сейчас его интересуют только новости из США. В пятницу эти данные вышли – обзор американского рынка труда оказался на удивление очень позитивным, значительный пересмотр наверх NFP за прошлый месяц и снижение уровня безработицы до минимума 2001г свидетельствуют о том, что снижение темпов роста экономики страны, возможно, не столь стремительно как предполагалось ранее. Курс EUR/USD упал на целую фигуру, а неделя закрылась незначительной черной свечой (тело 17 пунктов) и боле длинными тенями Рис.1), что говорит о явной неопределенности на рынке, игроков продолжают мучать сомнения в отношении дальнейшей динамики основных мировых валют. В качестве основного resistanse остается трендовая линия «В», но пробой этой линии еще не гарантирует сильного Up-тренда, выше находятся второй Фиб-узел коррекции (61.8%) от всей нисходящей ветки 1.3665 – 1.1638 и граница 30-й фигуры. В качестве support остается психологический уровень 1.2500 и многолетняя линия тренда «А», которую вряд ли пара пробьет в этом году. Линии Аллигатора сплелись и находятся горизонтально, что говорит о боковой направленности рынка, хотя недельный стохастик растет и подходит к границе зоны перекупленности, т.е. потенциал для роста еще есть.

Рис.1

Посмотрим дневной график (рис.2), на котором видно, что на прошлой неделе пара закрепилась выше линии сопротивления 3-месячного нисходящего канала «М-М'», но отскочила вниз и вновь коснулась линии «М'», которая теперь перешла в разряд поддержки. Построим новый канал «M'-M''», такой же ширины, что и предыдущий и получим цель около границы 29-й фигуры, но видим, что в качестве сильных resistanse выступают второй Фиб-узел коррекции (61.8%) от последней нисходящей ветки 1.2938 – 1.2482, а так же уровень 161.8% классических Фибо-расширений от импульсной ветки 1.2482 – 1.2641 и коррекции до 1.2524. Так же в качестве сопротивления выступила граница 1.2800, но этот уровень не будет сильным барьером, пробитие предыдущих resistanse приведет курс EUR/USD к тестированию сентябрьских макимумов. Но пока у евро основная задача не сползти ниже границы 27-й фигуры и не возвратиться в пределы предыдущего канала «М-М'», что сразу же приведет к падению пары в район 1.2600 и ниже. Следующая неделя не слишком богата на публикацию важных данных по США, хотя, статистика по странам Еврозоны будет более обширной. В понедельник обратить внимание на индексы деловой активности PMI service по странам Европы, а так же индексы инфляции PPI, во вторник выйдет промпроизводство в Германии и объем розничных продаж в Еврозоне, а вечером обратить внимание на объем потребительского кредитования в США. В среду будут опубликованы лишь торговый и платежный балансы по Германии, а в четверг все внимание рынка будет сосредоточено на двух событиях – заседанию Банка Англии и публикации Торгового Баланса США, данные по оптовым запасам США наверняка рынок проигнорирует. В пятницу американская статистика отсутствует, а по европе выйдет большой блок данных по Франции, а так же некоторые отчеты по Германии и Италии. Таким образом, все внимание рынка будет сосредоточено в четверг на заседании ВоЕ и дефициту торговли США за сентябрь, если последний выйдет значительно лучше предыдущего, а это вполне вероятно, т.к. цены на нефть осенью стали стремительно падать, то курс EUR/USD может упасть вплоть до минимумов октября.

Рис.2

Рассмотрим короткий 3-часовой график (рис.3), из которого видно, что курс EUR/USD в течение всей предыдущей недели так и не смог достигнуть верхней границы восходящего канала «K'-K''». Причем, в качестве resistanse выступила граница 28-й фигуры и уровень 161.8% классических Фибо-расширений от восходящего движения 1.2483 – 1.2641 и коррекции до 1.2524, а в пятницу пара упала до уровня 1.2700, где и закончила неделю. Если все же евро упадет ниже уровня консолидации цен на отметке 1.2680 и пробъет линию поддержки «М» и первый Фиб-узел коррекции (38.2%) от последней восходящей ветки 1.2524 – 1.2795, то пара слетит до уровня поддержки на отметке 1.2640 и далее до второго Фиб-узла коррекции (61.8%). Так же видно, что может сформироваться разворотная фигура «голова-плечи», причем, «линия шеи» опять же проходит чуть выше уровня 1.2680, пробитие которой приведет к снижению курса EUR/USD на высоту головы, т.е около 100 пунктов, в район 26-й фигуры. (Кто то может возразить, сказав, что скорее всего сторится фигура продолжения тенденции «флаг», вполне, в любом случае, цель там же на 1.2600. Если единая валюта закрепится выше уровня 1.2700, то может возобновить рост, особенно, если данные по Торговому балансу США окажутся хуже прогнозов, цены на золото продолжат быстрый рост, а нефть поднимется выше отметки 60$ за баррель.

Рис.3

Источник: https://www.fxclub.org/trader_analytic/sec1249/2006/11/06/article4361.html - EUR/USD 06 nov (06.11.2006)
Отправить комментарий
Авторизация