GBP/USD 28 may (28.05.2007)

GBP/USD Анализ и прогноз на неделю.


Британский фунт, в отличие от евро, на прошлой неделе после 4-недельного снижения, возобновил рост, хотя это могла быть лишь некоторая передышка, после которой курс GBP/USD продолжит медвежью коррекцию. Но если детально разобрать события прошлой недели, то по сути реальное движение проходило только один день, в среду, в остальные дни наблюдался вязкий боковой рейндж. В понедельник фунт несколько упал по отношению к доллару, основным драйвером нисходящего движения стали продажи евро, при этом рынок оставил без внимания более сильные, нежели ожидалось, данные по объему денежной массы М4, а также отчет Британской банковской ассоциации, указавший, на замедление темпов роста ипотечного кредитования. Во вторник наблюдалась обратная картина, курс GBP/USD возвратился на рубежи начала недели, это связано с тем, что доллар не смог закрепиться ниже уровня 1.9700 и пару отбросило на верх. В среду состоялось основное событие, после публикации «минуток» последнего заседания ВоЕ фунт пошел в гору по всему фронту. Согласно опубликованному протоколу от 9-10 мая, решение повысить процентную ставку по сделкам репо на 0.25% до отметки 5.50% было принято единогласно, более того, некоторые члены Банка Англии предлагали повышение на 0.50%. Не удивительно, что рыночные игроки интерпретировали это как намек на еще одно повышение в ближайшем будущем и даже не сбрасывают со счетов такой ход уже в июне. По крайней мере, если в ближайшее время макроэкономическая статистика по Британии будет позитивной, можно смело рассчитывать на рост ставки в течение лета. По этому, в среду курс GBP/USD взлетел более чем на полторы фигуры, немного не дотянув до границы 1.9900, этот уровень был надежно прикрыт сильным опционным барьером, что и привело к некоторому откату стерлинга на поздних торгах. В четверг фунт торговался в очень узком ценовом диапазоне шириной не более 50 пунктов, интересно, но игроки не среагировали ни на хорошие данные по Британии (индекс CBI), ни на рост продаж новых домов в США. В пятницу характер торгов не изменился, пара осталась в том же узком ценовом коридоре, не предпринимая никаких попыток организовать хоть какое то движение. Фунт незначительно укрепился после публикации уточненного отчета по ВВП за 1 квартал, после чего продолжил торги в установленном ранее диапазоне. Первоначальная оценка ВВП не была пересмотрена, и новые данные вышли в соответствии с ожиданиями аналитиков, чем и обусловлена почти нулевая реакция британской валюты. То же случилось и после выхода данных по продажам домов на вторичном рынке США, игроки не стали форсировать события в преддверии длинных выходных. Неделя закрылась не очень большой белой свечой с более длинными тенями (рис.1), тем не менее, это не помешало сформировать разворотную свечную модель «бычье поглощение. Но тот факт, что эта фигура имеет небольшие «габариты», а значит не подразумевает сильного движения и рассчитывать на существенный рост не приходится. Тем не менее, рост стерлинга может возобновиться, а основной целью будет выступать психологический уровень 2.0000 и повторное тестирование последних апрельских high. В качестве основного resistanse остается уровень 161.8% статичных Фибо-расширений от начального импульса 1.7248 – 1.9024, а еще чуть выше проходит линия сопротивления «В». Если пара не пробьет уровень 2.0131 и отскочит вниз, может сформироваться разворотная фигура «двойная вершина», которая приведет фунт к уровням 1.9300-30. Сейчас, в качестве ближайших support будут выступать трендовая линия «А» и средняя линия «зубы» (красная) индикатора Аллигатор. Если все же курс GBP/USD пробьет уровень 1.9700 и down-тренд ускорится, то в качестве более сильных уровней поддержки будут выступать линия «челюсти» (синяя) Аллигатора и нижняя граница ноябрьского гэпа на отметке 1.9312. Недельный стохастик продолжает снижение и еще не достиг границы зоны перепроданности, а значит потенциал для снижения еще выоский.

Рис.1

Посмотрим дневной график (рис.2), на котором видно, что во вторник образовалась разворотная свечная модель «проникающие линии», после чего образовалась сильная белая свеча. Но бычьего продолжения в четверг и пятницу не произошло, фунт незначительно скорректировался вниз, причем за 2 дня пара не прошла и 100 пунктов, что бывает довольно редко для такой резкой валюты. Это связано во многом с тем, что первая эйфория игроков после публикации «минуток» майского заседания Банка Англии прошла, а другая макроэкономическая статистика по Британии не вселяет особого оптимизма. Но все равно можно ожидать последовательного роста стерлинга в ближайшие дни, если понедельник закроется коротким «волчком» или доджи, до образуется сильная свечная модель продолжения тенденции «метод 3-х свечей», после чего курс GBP/USD может одним рывком достигнуть психологической границы 2.0000. Сейчас в качестве resistanse будут выступать 21-дневная скользящая средняя mA21, а следующим сопротивлением будет линия «D». Но индикатор MACD хоть и пересек свою сигнальную линию снизу вверх, все еще находится ниже нулевого уровня, т.е. потенциал медведей выше, чем у быков. Если курс GBP/USD отскочит вниз и down- тренд продолжится, то в качестве support снова будет выступать 65-дневная (3-месячная) скользящая средняя mA65, линия поддержки «С», уровень 50% коррекции от всей восходящей ветки 1.9182 – 2.0131 и трендовая линия «В». Но вряд ли стоит ожидать до вечера среды каких то сильных движений на рынке, в понедельник будет выходной день и в Британии и в США, во вторник будет опубликован индекс потребительского доверия по США. В среду обратить внимание на индекс уверенности потребителей Британии от Gfk и запасы нефти и бензина в США, а поздно вечером выйдут очень важные «минутки» последнего майского заседания ФРС. В четверг будет опубликованы данные по объему денежной массы и потребительскому кредитованию в Британии, а так же выйдет большой блок данных по США. Обратить особое внимание на уточненное значение ВВП за 1 квартал, индекс расходов на потребление, строительные расходы и Chicago PMI. В пятницу выйдут индексы деловой активности CIPS и ISM, а так же дефлятор потребительских цен в США, доходы и расходы личных хозяйств и Мичиганский индекс настроения потребителей. Но основной статистикой недели будет конечно же отчет о состоянии американского рынка труда, который как всегда выходит в первую пятницу месяца.

Рис.2

Рассмотрим короткий 3-часовой график (рис.3), из которого видно, что курс GBP/USD продолжает движение в пределах основного нисходящего канала «К-К’», но последние 2 дня пара двигалась вдоль верхней его границы. Образовалась сильная фигура продолжения тенденции «флаг», но «полотнище» выглядит довольно длинным и если в понедельник-вторник не будет прорыва вверх, можно ожидать возвращения фунта в пределы этого канала. В качестве support выступают 200-я и 34-я экспоненциальные скользящие EmA34 и EmA200 и граница 98-й фигуры. В пользу продолжения медвежьего тренда выступает индикатор RSI, который вышел из зоны перекупленности и движется вниз, если осциллятор опустится ниже уровня 50, то down-тренд ускорится. Если все же курс GBP/USD пойдет вверх, то строим новый канал «K-K’’», такой же ширины, что и предыдущий, а промежуточными целями будут уровень 138.2% статичных Фибо-расширений от начального импульса 1.9676 – 1.9893, который совпадает с уровнем 76.4% коррекции от последней нисходящей ветки 2.0073 – 1.9676. Так же остается в силе «флаг», который может привести пару не только до границы 2.0000, но и выше, как раз до уровня 161.8% тех же Фибо-расширений (отметка 2.0025-30), который пересекается с линией сопротивления «К’’». Восходящему движению может способствовать отскок индикатора RSI от уровня 50 и дальнейший рост осциллятора к новому прорыву сигнальной линии на уровне 70. Но еще раз повторим, что если во вторник не будет прорыва курса GBP/USD вверх, то фунт продолжит дрейф вдоль уровня 1.9850 и вряд ли до вечера среды можно ожидать каких то резких движений. В четверг и пятницу все будет зависеть от макроэкономической статистики по США, если данные окажутся лучше прогнозов, то фунт продолжит снижение в пределах медвежьего канала «К-К'» и даже возможен прорыв его нижней границы. Напротив, если данные по США окажутся негативными, то уже к концу пятницы можно ожидать тестирования психологической отметки 2.0000.

Рис.3

Источник: https://www.fxclub.org/trader_analytic/sec1249/2007/05/28/article5374.html - GBP/USD 28 may (28.05.2007)
Отправить комментарий
Авторизация