EUR/USD 14 jan (14.01.2008)

EUR/USD Анализ и прогноз на неделю.


Закончилась и вторая неделя нового года, которая опять же не смогла внести ясности в ход торгов на рынке, не смотря на то, что она была очень богатой на публикацию важной макроэкономической статистики и других событий. Понедельник начался с того, что курс EUR/USD пошел вниз и упал к открытию Лондона на целую фигуру, падение мировых фондовых индексов привело к тому, что многие инвесторы стали выводить свои средства из акций и переводить их в доллары. Но во второй половине дня евро стабилизировалось, т.к. ликвидность на рынке форекс вернулась на нормальный уровень, хотя инвесторы предпочитали не предпринимать серьезных решений в преддверии заседаний ЕЦБ и ВоЕ, а так же выступления председателя ФРС Б.Бернанке в четверг. Некоторую поддержку курсу доллара против евро оказало снижение мировых цен на нефть, которая после достижения ранее отметки 100.0 $ за баррель опустилась более чем на 3%. Во вторник курс EUR/USD продолжил слабые колебания в узком диапазоне около границы 1.4700, не смотря на то, что данные по розничным продажам Еврозоны оказались негативными, а золото продолжило полет вверх. В среду евро медленно, но верно, в течение всей европейской сессии шло вниз, а общее снижение составило к концу дня около 100 пунктов, к тому же, некоторое давление на евро оказали слова министра экономики Германии. Он в частности заявил, что курс EUR/USD находится на том уровне, который делает жизнь тяжелой для экспортеров, так же он отметил, что ЕЦБ на заседании в четверг оставит ставки без изменения. Напротив, некоторую поддержку доллару оказало заявление президента ФРБ Сент-Луиса Пула, который высказал сомнение по поводу сильного спада американской экономики в 2008 году. В четверг многие предполагали резкие движения на рынке и не ошиблись, после оглашения решения ЕЦБ оставить ставки на уровне 4% курс EUR/USD немного пошел вниз. Сначала, на помощь евро пришел Ж.К.Трише, который заявил, что рост уровня инфляции в Еврозоне вызывает серьезную обеспокоенность и поэтому повышение процентных ставок в регионе вполне вероятно. И наоборот, речь главы ФРС пришлась не по вкусу быкам по доллару, он сказал, что перспективы на 2008 год ухудшились и риски росту экономики стали более ощутимы, а ФРС готова предпринять дополнительные требуемые меры для поддержания роста. Бернанке также отметил, что дальнейшее ослабление денежно-кредитной политики может быть необходимым, в результате чего курс EUR/USD добился исполнения стопов выше отметки 1.4750 и достиг границы 48-й фигуры. В пятницу, не смотря на слабые данные по торговому балансу США, курс евро оставался стабильным возле уровней четверга, а некоторую поддержку доллару оказало снижение цен на нефть и рост курса USD/CAD. Таким образом, последняя неделя закрылась маленьким белым «волчком» с более длинной нижней тенью (рис.1), что говорит о равновесии на рынке, но все же потенциал быков несколько выше, нежели медведей. Заметим, что курс EUR/USD сумел закрепиться выше линии сопротивления «А'» и сохраняет возможность дальнейшего роста к новым рекордным рубежам, т.е. психологическому уровню 1.5000. В качестве ближайшего сильного resistance выступает уровень 261.8% статичных Фибо-расширений от начального импульса 1.1824 — 1.2978, который проходит около отметки 1.4850 и уже один раз удержал пару от более сильного роста. Пробитию последнего исторического high на отметке 1.4966 наверняка будет сопутствовать прохождение границы 50-й фигуры, а вот следующая цель находится довольно далеко. Это уровень 323.6% тех же расширений, который проходит чуть выше отметки 1.5500, который пара вполне может протестировать, особенно, если ФРС опустит ставки в январе на 0.5%, а ЕЦБ в феврале их поднимет. Но все же такой исход событий имеет далеко не самый большой процент вероятности, вполне возможно, что все закончится достижением уровней 1.5100-5200, после чего пара пойдет вниз. Недельный стохастик так же уже входит в зону перекупленности, а значит вероятность разворота вниз увеличивается (но и не исключается продолжение Up-тренда до указанных уровней). В этом случае, может образоваться разворотная фигура «двойная вершина», которая приведет к более серьезному снижению пары в район 1.4000 (нижняя граница основного восходящего канала).Сейчас в качестве support будут выступать линии «А'», линия поддержки «В» и линия «губы» (зеленая) Аллигатора.

Рис.1

Посмотрим дневной график (рис.2), на котором видно, что курс EUR/USD продолжает двигаться в направлении многолетних максимумов между двумя лучами «С» и «С'» Фибо-веера, построенного через экстремумы 1.3360 и 1.4966. Видно, что после нескольких коротких разноцветных дней, четверг закрылся большой белой свечой, которая уперлась в линию сопротивления «F», проведенную через максимумы ноября и января. Пятница закрылась коротким черным «волчком» (это ожидалось, рынок как правило отдыхает после сильных движений), который так же не смог пробить линию «F». Но сегодня курс EUR/USD пошел в гору, пробил эту линию сопротивления и идет дальше к границе 49-й фигуры. В качестве ближайших resistance остаются луч «С» и уровень 423.6% статичных Фибо-расширений от начального импульса 1.3360 — 1.3719, который располагается чуть ниже границы 1.4900. Пробитие этих рубежей приведет к тестированию последнего многолетнего high на отметке 1.4966 и далее к психологическому уровню 1.5000 и может пройти чуть выше. Но видно, что MACD-гистограмма формирует дивергенцию — расхождение, что может привести к развороту пары вниз или переходу в боковой канал с границами 1.5000 — 1.4600 по крайней мере до заседания ФРС в конце января. В качестве основных support будут выступать линия поддержки «D», луч «С'», а так же 21-дневная скользящая средняя mA21. Более сильными поддержками остаются и 65-дневная скользящая средняя mA65, уровень 1.4500 и третий луч «С''» Фибо-веера, а целью остается декабрьский low на 1.4309. Текущая неделя так же довольно насыщенная на публикацию важной макроэкономической статистики, сегодня выходят данные по промышленному производству Еврозоны в ноябре. Во вторник будут опубликовано много данных по странам Европы, а так же выйдет важный немецкий индекс деловой активности ZEW, а вечером обратить внимание на объем розничных продаж в США, индексы цен производителей и NY Empire State manufacturing index по США. В среду выйдут основные индексы инфляции CPI по Германии, Еврозоне вцелом и по США, так же обратить серьезное внимание на приток чистого капитала в США TICs и на объем промпроизводства. Так же поздно вечером будет опубликован обзор ФРС Beige book, который может пролить свет на январское заседание FOMC. В четверг выйдет торговый баланс еврозоны, но основная статистика будет из-за океана, это количество заложенных фундаментов и разрешения на строительство, а так же Philadelphia Fed index. Не забываем про выступление Ж.К.Трише во Франкфурте и представителя ФРС Локхарта в Алабаме. В пятницу обратить внимание на опережающие индикаторы США, Мичиганский индекс настроения потребителей и на выступление президента ФРБ Ричмонда Лакера.

Рис.2

Рассмотрим короткий 3-часовой график (рис.3), из которого видно, что курс EUR/USD после невнятного бокового рейнджа в первые дни нового года все же пошел вверх. Отметим, что образовалась довольно редкая фигура продолжения тенденции «клин», который хоть и направлен всегда в сторону противоположную основному тренду, тем не менее сигнализирует о его продолжении. В четверг получился прорыв, пара не только пробила верхнюю границу клина «М'», но и поднялась до отметки 1.4800, где остановилась на всю пятницу. Можно сказать, что сформировался «флаг», который так же является фигурой продолжения тенденции и начало сегодняшних европейских торгов это подтверждает. Курс EUR/USD может подняться на высоту древка, т.е. на 100 пунтков в район 1.4900, а в качестве основного resistance будет выступать второй луч «М'» Фибо-веера, построенного через экстремумы 1.4309 — 1.4746. Видно, что пара уже прошла сильный resistance уровень 261.8% от начального импульса 1.4309 — 1.4514 и нацелена на следующий ориентир. Это будет уровень 323.6% тех же расширений, который проходит около основного исторического максимума на отметке 1.4966 и далее к психологическому уровню 1.5000. Достижение этих целей вполне возможно и на этой неделе, что подтверждает индикатор RSI, который поднялся выше уровня 50 и готов войти в зону перекупленности, а значит потенциал быков довольно высок. Если же курс EUR/USD не сможет подняться выше границы 49-й фигуры или отскочит от уровня 1.4966, то евро может скорректироваться вниз, а в качестве ближайших support будут выступать третий луч «М''» Фибо-веера и 34-я экспоненциальная скользящая средняя EmA34.

Рис.3

Источник: https://www.fxclub.org/trader_analytic/sec1249/2008/01/14/article6471.html - EUR/USD 14 jan (14.01.2008)
Отправить комментарий
Авторизация