USD/JPY 20 jan (21.01.2009)

USD/JPY Анализ и прогноз на неделю.

Яонская валюта так и остается по сути единственной, которая не только не снижается против американского доллара, но и продолжает попытки возобновить рост. Курс USD/JPY остается около уровня 90.00, совершая колебания вдоль него в последние недели прошлого года и в начале нынешнего. В любом случае можно отметить, что в паре USD/JPY сейчас равновесие сторон, ни быки, ни медведи не могут пока взять ситуацию под контроль. На прошлой неделе, как впрочем и в последние несколько месяцев, волатильность на рынке высокая, йена совершает глубокие колебания в обе стороны. В прошлый понедельник после вялых утренних торгов, в европейскую сессию курс USD/JPY резко повалился вниз, после пятничных данных обзора рынка труда в США и вследствие падения фондовых индексов инвесторы предпочитали не покупать рисковые активы. Это, привело к повышению спроса на йены, но во вторник пара не смогла пойти дальше, не смотря на то, что ситуация на мировых фондовых площадках продолжала ухудшаться из-за слабой отчетности американских компаний. Некоторое давление на курс йены оказыват слухи о том, что Банк Японии может провести валютную интервенцию с целью ее ослабления. В среду волатильность оставалась высокой, но к концу дня курс USD/JPY возобновил снижение, и вновь основной причиной было падение американских фондовых индексов и плохая макроэкономическая статистика по США. В четверг в первой половине дня пара обновила 4-недельные минимумы, но во второй половине напротив, резко полетела вверх, чему способствовало снижение курса EUR/USD и позитивное закрытие американских фондовых индексов. В пятницу давление быков ощущалось более сильно, но развить восходящее движение более существенно не удалось. Курс USD/JPY закрепился выше границы 90.00 на фоне роста японского индекса Nikei, а так же решения правительства США предоставить финансовую поддержку банку Bank of America. Однако некоторые аналитики считают, что рост рисковых активов и ослабление иены носят временный характер, т.к. "плохие" активы будут присутствовать в банковских балансах, на кредитных рынках будет застой и не стоит ждать серьезного роста банковского сектора в ближайшее время. Таким образом, после «перевернутого черного эскимо», которым закрылась первая неделя нового года, вторая неделя закрылась «белым молотом» (рис.1), который правда нельзя считать сильной разворотной моделью, т.к. образовалась она не на самом дне рынка. Более сильному росту курса USD/JPY по-прежнему «мешает» первая линия «губы» (зеленая) индикатора Аллигатор и первичный уровень 23.6% коррекции от всего нисходящего движения 110.64 — 87.12. Это подтверждает и недельный стохастик, который отскочил от уровня 50 и возобновил снижение, пересекая свою медленную линию. Если все же пара возобновит снижение, то следующей целью остается декабрьский (он же 13-летний) минимум на отметке 87,12, пробитие которого приведет к дальнейшему снижению в район границы 85-й фигуры. А в качестве основного support будет выступать нижняя граница основного нисходящего канала «А-А'». Отдаленной целью остается минимум 1995г на отметке 79.70, а в качестве support будет выступать уровень 323.6% статичных Фибо-расширений от начального импульса 124,14 — 111.60, который проходит около отметки 83,50. Если все же курс USD/JPY пойдет в гору, то следующей целью остается январский high на отметке 94.62, а в качестве resistance будут выступать линия сопротивления «В», линии Аллигатора и средняя линия канала.

Рис.1

jpyw200109_small.png

Посмотрим дневной график (рис.2), на котором видно, что курс USD/JPY после многомесячного снижения сделал попытку бычьей коррекции, которая завершилась в первых числах января нового года. В качестве основного resistance выступил уровень 50% коррекции от последней нисходящей ветки 100.56 — 87.12, после чего образовалась свечная разворотная модель «медвежье поглощение». Потом последовало недельное снижение пары, была пробита граница 90-й фигуры, но повторить декабрьские минимуме медведям не удалось, пара остановилась существенно выше этих рубежей. Новое восходящее движение пока не отличается высокой активностью быков, пара продолжает совершать разнонаправленные колебания вдоль границы 90.00. Можно построить восходящий канал «С-С'», но это только пока «эскиз», есть вероятность, что в ближайшие дни пара пойдет вниз и этот канал исчезнет. Это подтверждает индикатор MACD, который располагается ниже нулевого уровня и может возобновить снижение в отрицательной зоне. Ближайшей целью курса USD/JPY будет январский low на отметке 88.46, пробитие которого приведет йену к декабрьскому экстремуму на уровне 87.12 и далее открывается дорога к тестированию границы 85-й фигуры. Если все же курс USD/JPY останется в пределах канала «С-С'», оттолкнувшись от границы 90.00 и пойдет вверх, то следующей целью будет январский high на отметке 94.62. В качестве ближайших resistance будет выступать средняя линия канала, линия сопротивления «D», проведенная через максимумы сентября и января, 65-дневная (квартальная) скользящая средняя mA65 и уровень 50% коррекции. Если пара проходит выше, то то после тестирования границы 95-й фигуры наверняка начнется коррекция вниз, а в качестве основных resistance остаются второй Фиб-узел коррекции (61.8%) и линия сопротивления «С'». текущая неделя небогата на публикацию важных макроэкономических новостей, после инаугурации Б.Абамы в среду следует обратить внимание на опережающие и совпадающие индикаторы по Японии и на индексы цен на жилье по США. В четверг состоится первое в этом году заседание Банка Японии, а так же выйдет торговый баланс и месячный экономический отчет BoJ за январь, вечером обратить внимание на данные по жилищному строительству в США. В пятницу будет опубликован отчет деабрьского заседания банка Японии, а данных по США не будет.

Рис.2

jpyd200109_small.png

Рассмотрим короткий 3-часовой график (рис.3), из которого видно, что после резкого 7-дневного снижения курс USD/JPY не смог закрепиться ниже границы 89-й фигуры и отскочил вверх. Бычья коррекция окзалась непродолжительной, пара даже не дошла до уровня 50% от всего нисходящего движения 94.62 — 88.46 и вновь развернулась вниз. Сейчас йена движется вдоль второго луча «К'» Фибо-веера, проведенного через экстремумы 94.62 и 88.46, при этом курс USD/JPY делает попытки опуститься ниже границы 90.00. Вероятность дальнейшего снижения пары до минимумов прошлой недели на отметке 88.46 подтверждает индикатор RSI, который опустился ниже средней линии 50, что означает возросший потенциал медведей. Если осциллятор продолжит снижаться и войдет в зону перепроданности, то down-тренд пары в ближайшие дни на 150-200 пунктов вполне реален. Но если все же луч «К'» удержит курс USD/JPY от более сильного падения и пара вновь пойдет вверх, то можно построить еще один "эскиз" восходящего канала "М-М'", внутри которого будет происходить движение в ближайшие дни. При этом, в качестве основных resistance будут выступать 34-я экспоненциальная скользящая средняя EmA34 и третий луч "К''" Фибо-веера. Ближайшей целью будут максимумы прошлой недели около уровней 90.96 и 91.29. в качестве более сильных resistance будут выступать 200-я экспоненциальная скользящая средняя EmA200 и все тот же уровень 50% коррекции. Пробитие уровня 91.50 приведет к дальнейшему росту курса USD/JPY к верхней границе канала «М-М’», а в качестве сильного resistance будет выступать второй Фиб-узел коррекции (61.8%). При этом, индикатор RSI должен не только подняться выше уровня 50 и продолжить рост, но и войти в зону перекупленности. Но еще раз отметим, что сейчас любые кроссы с йеной очень сильно зависят от динамики мировых фондовых индексов, нужно обязательно следить за ними: рост фондового рынка приводит к снижению курса йены и наоборот.

Рис.3

jpyh200109_small.png

Источник: https://www.fxclub.org/trader_analytic/sec1249/2009/01/21/article8039.html - USD/JPY 20 jan (21.01.2009)
Отправить комментарий
Авторизация