USD/JPY 05 aug (06.08.2009)

USD/JPY Анализ и прогноз на неделю.

После резкого падения курса USD/JPY, которое произошло в начале июля, к началу августа пара почти восстановила равновесие, дойдя до психологической границы 95.00, откуда и началось основное снижение. Правда, развить свое преимущество быки не смогли, в последнюю неделю июля пара остановилась около этого рубежа, совершая разнонаправленные движения в диапазоне около 200 пунктов. Другими словами, волатильность на прошлой неделе была не очень высокой, хотя и низкой ее назвать так же нельзя. В прошлый понедельник тори открылись с ростом курса USD/JPY, что во многом связано с ростом всех основных кроссов с йеной. К вечеру пара начала корректироваться вниз, а во вторник после недолгого бокового тренда с открытием Лондона полетела вниз. Это связано с резким снижением котировок на мировых фондовых площадках, что привело к массовым покупкам йены по всему рынку. Неожиданно низкое значение индекса доверия потребителей в США также усилило нежелание инвесторов рисковать и оказало давление на курс доллара. В среду наблюдалось зеркальное отражение ситуации вторника, после утреннего снижения доллара на фоне все той же негативной динамики фондовых индексов. Снижение мировых цен на нефть и драгоценные металлы способствует тому, что инвесторы закрывали длинные позиции по рисковым инструментам. Под давлением оказались все кросс-курсы, связанные с йеной, что привело к такой же реакции и курса USD/JPY, хотя его снижение выглядит не таким существенным. Но во второй половине дня пара полетела вверх, при этом причиной стало то, что обычно приводит к росту йене, т.е. падение фондовых индексов. Но в этот раз ослаблению курса йены способствовало значительное падение котировок на китайском фондовом рынке, которое оказалось максимальным за последние 8 месяцев. Ситуация в Китае оказывает негативное влияние на желание инвесторов рисковать, это способствует укреплению курса доллара, а йену, как главную валюту региона стали продавать. В четверг рост пары продолжился и в первые за 3 недели была пробита граница 95-й фигуры, что связано с отчетом Министерства экономики, Японии. В нем сказано, что производство в июне выросло на 2.4%, в июле рост составит 1.6%, а в августе он достигнет 3.3%, что способствовало усилению аппетита к риску. Давление на йену оказал и опубликованный отчет по операциям с ценными бумагами, согласно которому, иностранные инвесторы избавлялись от японских активов. Но в пятницу курс USD/JPY резко упал более чем на фигуру на фоне неоднозначной американской статистики. В итоге, последняя неделя закрылась небольшой черной свечой (почти дожи) с более длинными тенями (рис.1), что говорит о неопределенности на рынке и нежелании игроков следовать в каком то направлении. Боковой характер торговли подтверждают и Аллигатор, все 3 линии которого располагаются горизонтально и недельный стохастик, который находится около среднего уровня 50, правда нацелен вверх. Но ожидать сильного роста курса USD/JPY пока не стоит, а в качестве сильных resistance выступают все 3 линии Аллигатора и линия сопротивления «С», проведенная через максимумы 2008 и 2009 гг. Пробитие этих рубежей может привести к ускорению восходящей тенденции, следующей целью будет июньский максимум на отметке 98.87, а перед психологической границей 100-й фигуры располагается трендовая линия «В», проведенная через максимумы 2007 и 2008гг. Но и сильного отскока пары вниз так же вряд ли стоит ожидать, в качестве основного support остается линия поддержки «А», проведенная через минимумы января и июля. Прорыв этого рубежа приведет к ускорению нисходящей тенденции, а целью остается июльский low на отметке 91.71.

Рис.1

jpyw050809_small.png

Посмотрим дневной график (рис.2), на котором видно, что курс USD/JPY хоть и движется вверх последние 3 недели, но все же остается в пределах основного нисходящего канала «С-С’». В первой половине июля пара не смогла пробиться ниже границы 92-й фигуры, а в качестве основных support выступили второй Фиб-узел коррекции (61.8%) от всего восходящего движения 87.10 – 101.43 и уровень 161.8% статичных Фибо-расширений от начального импульса 101.43 – 95.60. Сейчас пара приближается к верхней границе канала «С-C'», а в качестве основного resistance остается 65-дневная скользящая средняя SmA65. Но для ускорения Up-тренда курс USD/JPY должен пробить линию сопротивления «С» и обновить июльский high на отметке 96.97. Следующей целью будет уже июньский максимум на отметке 98.87, и дальше как по ступенькам майский high на уровне 99.75 и максимум этого года на отметке 101.43. При этом, в качестве единственного сильного resistance остается психологичес4кая граница 100.00. Но индикатор MACD еще только приближается к нулевому уровню, оставаясь в отрицательной области, а значит есть вероятность того, что осциллятор оттолкнется от средней линии и возобновит снижение. Такая же вероятность отскока курса USD/JPY от линии сопротивления «С» вниз остается довольно высокой и пара возобновит down-тренд в пределах основного нисходящего канала. В качестве ближайшего support остается 21-дневная скользящая средняя SmA21, пробитие которой приведет к тестированию недельных июльских минимумов на отметках 93.07 и 91.71. Более сильные support проходят около отметки 92.50, это все тот же уровень 61.8% коррекции и линия поддержки «А», проведенная через минимумы января и июля. Пробитие этих рубежей приведет к дальнейшему снижению пары к нижней границе канала «С-С’», где как раз и проходит психологический уровень 90.00, а еще чуть ниже располагается уровень 200% тех же статичных расширений. Вторая половина текущей недели очень насыщена публикацией макроэкономической статистики, в среду вечером выходят важные американские данные по занятости в частном секторе от агентства ADP. В четверг обратить внимание на публикацию опережающих и совпадающих индикаторов по Японии, но основным событием дня будут заседания Банка Англии и ЕЦБ. В пятницу все внимание игроков направлено на ожидание данных о состоянии американского рынка труда, которые всегда приводят к резким движениям.

Рис.2

jpyd050809_small.png

Рассмотрим короткий 3-часовой график (рис.3), из которого видно, что курс USD/JPY почти 4 недели двигался в пределах основного восходящего канала «К-К’», но сейчас пытается прорвать его нижнюю границу. В качестве ближайших support выступают 100-я экспоненциальная скользящая средняя EmA100, и граница 95-й фигуры. Так же отметим, что сформировался равносторонний сходящийся треугольник со сторонами «М» и «М’», вероятность пробоя которого равновероятна в обе стороны. Это подтверждает индикатор RSI, который уже несколько недель двигается между сигнальными линиями 30 и 70 и ни разу не вошел в экстремальные зоны. Последние несколько дней осциллятор и вовсе совершает очень неглубокие колебания вдоль среднего уровня 50, что говорит о возможном скором резком изменении направления движения. Если будет пробита верхняя граница треугольника, то курс USD/JPY возвратится в пределы основного канала «К-К’» и рост доллара может ускориться. Но для этого пара должна не только обновить последний недельный июльский high на отметке 95.87, но и закрепиться выше границы 96-й фигуры. В качестве одного из ближайших resistance остается уровень 138.2% статичных Фибо-расширений от начального импульса 91.71 – 94.70. Дальнейший рост пары будут ограничивать сверху средняя линия канала «К-К’» и уровень 161.8% тех же Фибо-расширений, при этом, индикатор RSI должен не только возобновить рост, но и войти в зону перекупленности. Напротив, если курс USD/JPY пробьет нижнюю границу треугольника, то может начаться более существенная медвежья коррекция, а в качестве ближайших целей будут недельные минимумы на отметках 94.35, 93.99 и далее к уровню 93.07. При этом, осциллятор RSI должен опуститься ниже уровня 50 и войти в зону перепроданности, а в качестве основных support остаются уровни 38.2%, 50% и 61.8% коррекции от всего последнего восходящего движения 91.71 – 95.87. Анализируя движение курса USD/JPY необходимо постоянно следить за динамикой основных кроссов против йены, как правило, любое их резкое движение передается и на основную пару.

Рис.3

jpyh050809_small.png

Источник: https://www.fxclub.org/trader_analytic/sec1249/2009/08/06/article8839.html - USD/JPY 05 aug (06.08.2009)
Отправить комментарий
Авторизация