USD/CAD 05 may (05.05.2010)

USD/CAD Анализ и прогноз на неделю.

Весь апрель канадский доллар (луни) провел около уровня паритета 1.0000, где последний раз курс USD/CAD торговался лишь 2 года назад в мае 2008г. Несколько попыток медведей прорвать этот важный психологический рубеж не привели к результату, хотя некоторые эксперты считали, что снижение пары будет происходить до конца апреля. Благодаря сильным отчетам крупнейших американских компаний и ралли на товарных площадках канадская валюта имела неплохой потенциал для роста. Во второй половине апреля loonie получил поддержку после того как китайская Sinopec Group согласилась заплатить $4.65 миллиарда за долю ConocoPhillips в Syncrude Canada Ltd. Все это привело к тому, что многие игроки рассчитывали на продолжение ралли канадца, но курс USD/CAD ушел в боковой рейндж в преддверии решения по ставкам Банка Канады. Несмотря на то, что рынок ждет роста ставок на 1-1.25% к концу года, инвесторы хотели бы получение подтверждение тому в комментариях представителей ВоС, и лишь затем предпринимать какие-либо действия. Решение Банка Канады на заседании 20 апреля сохранить ключевые ставки на текущем уровне было ожидаемым, а вот текст заявления приятно удивил быков по канадской валюте. Комментарии носили более жесткий характер относительно денежно-кредитной политики, другими словами, ВоС дал понять, что уже 1 июня основная ставка может быть повышена. Тем не менее, курс USD/CAD несколько дней пытался закрепиться ниже уровня паритета, но медведи так и не справились с этой задачей. В итоге, к концу месяца игроки стали закрывать короткие позиции и пара отскочила вверх, хотя медведи оказывали серьезное сопротивление. Негативу настроениям игроков по луни добавила статистика из Канады, так, годовая инфляция в марте снизилась до 1.4% с 1.6% в феврале, а базовый индекс инфляции оказался ниже целевого уровня Банка Канады 1.7%. После чего стали появляться все новые мнения о том, что у канадской валюты нет очень сильных аргументов, что бы продолжать свое ралли, а единственным драйвером для луни выступает растущая в цене нефть. К тому же проблемы с Грецией привели к тому, что с началом мая инвесторы стали «уходить от риска», говорят, что 110-миллиардного пакета помощи Греции окажется недостаточно. Помимо обвала на товарных рынках, на динамику луни повлияло и снижение ожиданий того, что ВоС приступит к ужесточению монетарной политики уже в июне. В итоге, последняя неделя апреля закрылась уже белой свечой, самой большой с января этого года (рис.1), но это пока еще не сильный сигнал к развороту курса USD/CAD вверх. Безусловно, тот факт, что пара 4 недели простояла около уровня паритета 1.0000 и на смогла пробить его испортило настроение игрокам, которые взяли паузу в покупках канадского доллара. Это же подтверждает недельный стохастик, который вышел из зоны перепроданности и резко пошел вверх, пройдя средний уровень 50. Но все же пара остается в пределах нисходящего Фибо-веера, проведенного через экстремумы 1.3062 и 1.0204, а его средний луч «В’» остается ближайшим сопротивлением. Так же в качестве resistance будут выступать средняя линия нисходящего канала «А-А’» и линия «зубы» (красная) индикатора Аллигатор. Пробитие этих рубежей, а так же последнего high на отметке 1.0301 приведет к дальнейшему росту курса USD/CAD в район границы 1.0500, где проходит верхняя граница канала, а чуть выше проходит 52-недельная (годовая) скользящая средняя SmA52. Но не стоит не учитывать варианта новой попытки медведей пробить психологическую границу паритета, если пара отскочит от луча «В’». Если луни закрепится ниже уровня 1.0000, то он продолжит движение к нижней границе канала «А-А’» в район отметки 0.9750 – 0.9700.

Рис.1

cadw050510_small.png

Посмотрим дневной график (рис.2), на котором видно, что курс USD/CAD несколько дней в середине апреля пытался закрепиться ниже уровня паритета 1.0000, но все свечки закрывались маленькими телами с длинными телами. Это говорит о том, что рынок находился в состоянии неопределенности, медведям явно не хватало сил и напора для продолжения нисходящего движения. Но и быки никак не могли переломить ситуацию в свою сторону, но ближе к концу месяца пара все же рванула вверх и после череды разнонаправленных колебаний все же пошла вверх. Сейчас курс USD/CAD поднялся выше апрельского high на отметке 1.0214 и пытается продолжить рост, прорвав третий луч «С’’» Фибо-веера, проведенного через экстремумы 1.0779 и 1.0059. Но в районе границы 1.0250 располагается несколько сильных resistance, которые вновь могут отбросить пару вниз, это первый Фиб-узел коррекции (38.2%) от всего нисходящего движения 1.0779 – 0.9928. А так же, линия «D», проведенная через минимумы октября и января, которая перешла в разряд сопротивления, а так же 65-дневная (квартальная) скользящая средняя SmA65. Пробитие этих рубежей приведет к тестированию границы 1.0300 и недельного максимума марта, а следующей целью будет уже отметка 1.0350, где проходит уровень 50% коррекции. Следующей целью будет уже второй Фиб-узел коррекции (61.8%), который проходит около отметки 1.0450, пробитие которого приведет к тестированию «круглой границы» 1.0500. Вероятность продолжения восходящей коррекции подтверждает индикатор MACD, который пересек нулевой уровень и может продолжить рост в положительной области. Если все же курс USD/CAD не сможет прорваться выше отметки 1.0250 и оттолкнется вниз, то можно предположить 2 сценария: во-первых, это новый поход вниз в район границы паритета, с последующим тестированием 1.0000. Но может случиться и второй вариант, отскок вниз будет не слишком глубокий, пара дойдет лишь до границы 1.0100, после чего вновь развернется «на север». Это приведет к формированию разворотной фигуры «перевернутая голова – плечи», линия шеи которой проходит около отметки 1.0250. Пробой этого рубежа приведет к росту курса USD/CAD на высоту фигуры, т.е. на 300 пунктов в район отметки 1.0550, но для этого нужны сильные внешние факторы, например, если на заседании Банка Канады 1 июня ставки все же оставят без изменения.

Рис.2

cadd050510_small.png

Рассмотрим короткий 3-часовой график (рис.3), из которого видно, что курс USD/CAD 2 недели двигался в пределах основного восходящего канала «К-К’», но на сегодняшних торгах пробивает его верхнюю границу. Так же пара пробила уровень 100% классических Фибо-расширений от начального импульса 0.9969 – 1.0195 и коррекции до 1.0011. Построим новый канал «К’-K’’», такой же ширины, что и предыдущий, тем самым обозначим вероятностный ход цены в краткосрочной перспективе. Но можно выделить и более крутой восходящий канал «М-М’», внутри которого пара двигается последние несколько дней и сейчас отскочила от его верхней границы. Так же в качестве ближайшего resistance выступает уровень 138.2% тех же расширений. Посмотрим на индикатор RSI, который только что после некоторой заминки все пробил сигнальную линию 70, что говорит о возможном торможении восходящего движения. Это может привести к откату пары к линии канал «К’», которая сейчас имеет статус поддержки, более того, пара может спуститься и к нижней границе канала «М-М’» в район 1.0230. Но не забываем, что осциллятор вошел в зону перекупленности на ярковыраженном тренде, а значит, RSI может находиться так высоко довольно долго. Другими словами, курс USD/CAD обладает потенциалом к дальнейшему росту и может дойти до границы 1.0400. В качестве ближайших сильных resistance будут выступать уровень 161.8% тех же расширений и средняя линия канала «К’-K’’». Рассчитывать на дальнейший рост пары без нисходящей коррекции не стоит, по этому планы на покорение «круглой цифры» 1.0500 в ближайшие дни вряд ли выполнимы. Единственное на что можно рассчитывать – это пятничная макроэкономическая статистика, когда выйдут данные о состоянии рынка труда в Канаде в 15.00 мск, а через полтора часа и по США. Резкий рост курса USD/CAD возможен только при условии, что канадская статистика будет негативной, а данные по США окажутся лучше прогнозов. Если будет обратная картина, т.е. занятость в Канаде превысит 25000, а NFP в США не дотянут до 150000 (а еще хлеще до 100000), тогда пара резко полетит вниз. При всех других раскладах вряд ли мы увидим какие то очень сильные движения, хотя болтанка в обе стороны наверняка будет хорошей, по этому, не советую в пятницу после 16.00 мск входить в рынок.

Рис.3

cadh050510_small.png

Источник: https://www.fxclub.org/trader_analytic/sec1249/2010/05/05/article9913.html - USD/CAD 05 may (05.05.2010)
Отправить комментарий
Авторизация