EUR/JPY 19 nov (19.11.2011)

EUR/JPY  Анализ и прогноз на неделю.

 

После того, как пара USD/JPY после валютной интервенции Банка Японии от 31 октября ушла в очень узкий ценовой диапазон и практически перестала быть интересной для игроков, многие переключились на курс евро против йены. Эта пара гораздо более волатильная, а учитывая динамику основного курса EUR/USD и стабильности доллара против йены, можно смело открывать позиции в кроссе EUR/JPY в том же направлении, куда ижет единая валюта против американского доллара. Но все же нужно быть очень внимательными, потому что финансовые круги Японии всегда ведут очень хитрую политику.

Сразу после масштабной интервенции на валютном рынке, Япония была замечена скупающей доллары в небольших количествах. Некоторые эксперты считают, что Япония начинает применять новую тактику борьбы с укреплением иены. Банк Японии несколько раз выходил на рынок, чтобы продать иену после интервенции 31 октября на сумму 100 млрд. долларов, которая не дала нужного результата, т.к. иена снова начала укрепляться. Не смотря на то, что эта информация пока не получила подтверждения, но эксперты уверены, что скрытные небольшие продажи, которые последовали за двумя крупными интервенциями BoJ, могут стать новой стратегией ЦБ, направленной на то, чтобы держать рынки в страхе и не тратить при этом много денег.

Кроме того, официальные круги минфина понимают, что не могут постоянно вмешиваться в динамику рынка, потому что это повредит его взаимоотношениям с международными партнерами и приведет к нежелательным последствиям в стране. Страны G7 признают лишь координированные интервенции, а односторонние вливания как правило вызовают неудовольствие. Другими словами, BoJ и минфин предпочтут действовать в тайне и ограничиваться незначительными объемами. Зная о том, что постоянно использовать интервенцию в стиле "шок и трепет" на получится, правительство Японии может пойти на типичную для них хитрость, чтобы держать инвесторов в напряжении.

Но пока евро падает против доллара, можно так же открываться вниз в паре EUR/JPY, учитывая, что до исторических минимумов еще есть «зазор». Последние 2 недели закрылись черными свечами средних размеров и небольшими тенями (рис.1), что говорит о явной слабости быков и намерении продавцов дотянуть пару до многолетних low. Учитывая тот факт, что ситуация в Еврозоне очень неблагоприятная для единой валюты, можно ожидать дальнейшего снижения кросса до минимума октября на отметке 100.73.

Пробитие этого рубежа неминуемо приведет к тестированию сильной психологической границы 100-й фигуры. Вероятность продолжения нисходящего движения так же подтверждают технические индикаторы, например недельный стохастик опустился ниже среднего уровня 50, и курс EUR/JPY вышел за пределы Аллигатора, пробив его нижнюю линию. К тому же пара находится ниже Фибо-веера, проведенного через экстремумы 123.31 и 100.73, что так же подтверждает развивающийся down-тренд.

Рекомендации: открывать долгосрочных позиций не стоит.

Рис.1

eurjpyw211111.jpg

Посмотрим дневной график (рис.2) на котором видно, что курс EUR/JPY уже 8-й месяц движется внутри нисходящего канала «D-D’». В конце сентября медведи попытались пробить его нижнюю границу и несколько дней кросс находился ниже этого канала. Но пара не смогла дотянуться до психологической границы 100-й фигуры и в начале октября снова возвратилась внутрь этого канала. Боле того, весь октябрь евро росло по всему фронту, соответственно и против йены единая валюта поднялась довольно существенно.

В последний день октября Банк Японии провел валютную интервенцию в паре USD/JPY, но и против евро спекулянты стали продавать йену. В результате кросс EUR/JPY взлетел еще сильнее, пробил верхнюю границу нисходящего канала «D-D’», а так же сильную круглую цифру 110.00. Быки смогли дотянуть пару до отметки 111.56, после чего так же резко все развернулось обратно и кросс возвратился внутрь канала. Отметим, что в качестве сильного resistance так же выступил второй Фиб-узел коррекции (61.8%) от последнего нисходящего движения 117.74 – 100.73, который проходит чуть выше границы 11-й фигуры. Так же в качестве сопротивления выступили верхняя граница канала «D-D’» и 100-дневная скользящая средняя SmA100.

Вероятность продолжения down-тренда остается высокой, что подтверждает индикатор MACD, который снова опустился ниже своей сигнальной линии, прошел нулевой уровень и продолжает снижение в отрицательной области. Можно увидеть, что сформировалась разворотная фигура «голова-плечи», но считать ее сильной моделью вряд ли стоит, потому что образовалась она не на вершине длительного восходящего тренда, а внутри нисходящего канала. Тем не менее, даже этот фактор подтверждает продолжение нисходящего тренда в среднесрочной перспективе.

Пара уже опустилась ниже средней линии канала «D-D’», а следующей целью медведей будет октябрьский low на отметке 100.73 с последующим тестированием психологической границы 100-й фигуры. Но пробиться еще ниже будет довольно сложно, а в качестве сильного support будет еще выступать уровень 323,6% статичных Фибо-расширений от начального импульса 123.31 – 116.45, который практически совпадает с круглой цифрой 101.00. Напротив, если все же курс EUR/USD не пройдет ниже границы 103.00, то можно ожидать роста кросса к отметке 107.00, где проходит линия сопротивления «D», а так же 100-я экспоненциальная скользящая средняя EmA100.

Рекомендации: открывать среднесрочные позиции вниз лучше после нового отскока от отметки 105.00, цель – 100.20, стоп-лосс выставить на 106.85. Открывать длинные позиции можно сейчас, но лучше после пробития отметки 105.20, цель 109.80, промежуточный профит поставить на 106.80, стоп-лосс выставить на 103.30.

Рис.2

eurjpyd211111.jpg

Рассмотрим короткий 3-часовой график (рис.3), из которого видно, что курс EUR/JPY после валютной интервенции Банка Японии от 31 октября буквально за 2 дня возвратился на исходные рубежи. Несколько дней кросс простоял в узком ценовом диапазоне шириной около 150 пунктов, после чего полетел вниз. Образовался нисходящий канал «К-К’», внутри которого пара сейчас и снижается, но в середине прошедшей недели кросс дошел до нижней границы этого канала и снова отскочил вверх. В качестве сильного support так же выступил уровень 161.8% статичных Фибо-расширений от начального импульса 111.56 – 106.48, который совпадает с уровнем 76.4% коррекции от всего восходящего движения 100.73 – 111.56.

Сейчас пара остановилась около границы 104.00, а в качестве resistance выступает так же 24-я экспоненциальная скользящая средняя EmА24 и средняя линия канала «К-К’». Но вероятность возобновления down-тренда внутри нисходящего канала «К-К’» остается высокой, это подтверждает индикатор RSI, который снова подошел до среднего уровня 50 и отскакивает вниз. Правда, курс EUR/JPY может подняться выше до психологической границы 105.00, и только оттуда отскочить вниз, а в качестве resistance так же будет выступать верхняя граница канала «К-К’» и 100-я экспоненциальная скользящая средняя EmA100.

Если кросс снова возобновит снижение, то ближайшей целью остается минимум прошедшей недели на отметке 103.37, пробитие которого приведет к тестированию дневных минимумов октября. В качестве ориентиров будут выступать отметки 102.56 и 101.66, пробитие которых приведет к дальнейшему снижению пары к многолетнему low на отметке 100.73. В качестве промежуточного support можно считать уровень 200% тех же расширений, который проходит около отметки 101.50. Для того, чтобы нисходящий тренд окончательно сломаля, быкам необходимо выйти за пределы нисходящего канала «К-К’» и закрепиться выше психологической круглой цифры 105.00. Следующей целью быков будет недельный максимум ноября на отметке 106.75 и далее к максимуму на отметке 108.22. При этом, индикатор RSI должен не только пройти средний уровень 50 и возобновить рост в положительной области, но и войти в зону перекупленности.

Рекомендации: открывать краткосрочные позиции вниз лучше после отскока от 104.80 или пробития 103.50, цель – 101.60, стоп-лосс выставить на 105.40. Открываться вверх лучше после нового отскока от 103.40, цель – 104.90, стоп-лосс выставить на 102.80.

Рис.3

eurjpyh211111.jpg

Источник: https://www.fxclub.org/trader_analytic/sec1249/2011/11/19/eurjpy-19-nov/ - EUR/JPY 19 nov (19.11.2011)
Отправить комментарий
Авторизация