Обзор основных мировых финансовых рынков от 5 февраля

Фондовые индексы в унисон продемонстрировали укрепление в четверг, за исключением гонконгского Hang Seng (HSI), который по итогам торговых суток упал на 1,24%. Тем временем, британский FTSE прибавил 0,6%, а германский DAX – 0,78%. Американские фондовые индексы также показали неплохой рост к закрытию торгов на ожиданиях результатов американского отчета Non-Farm Payrolls.

Валютный рынки готовились к главному экономическому отчету текущей недели – американским данным по рынку труда. Кроме того, «громом среди ясного неба» прозвучало решение ЕЦБ не принимать греческие бонды в качестве залога. Это с самого раннего утра надавило на евро, однако валюта смогла оправиться на слухах о спросе со стороны Швейцарского Национального Банка. В итоге, EUR/USD от уровня открытия 1,1344 скатилась к минимуму 1,1303, но восстановилась во второй половине дня в район 1,1480. GBP/USD продолжала безапелляционное движение вверх. Пара доросла до месячного максимума 1,5343 от уровня открытия 1,5179, завершив торги в районе 1,5335. USD/JPY предпочитала не двигаться перед американскими «нон-фармами», практически весь день проведя вблизи отметки 117,40. USD/RUB поначалу росла при поддержке падающих цен на нефть, однако по достижении максимума 68,27 пара скатилась к отметке 66,00 на закрытии.

Цены на нефть, похоже, решили остановить свое падение и задержаться в рамках более узких диапазонов. Общий негативный фон по темпам роста мировой экономики нивелируется ожиданием ослабления доллара США. В результате, Brent открыла торги на $54,48 за баррель, спустилась к минимуму $53,06, но к закрытию торгов откорректировалась в район $56,80 за баррель.

Драгоценные металлы продолжают оставаться под давлением на общем снижении спроса на безопасные активы. XAU/USD от уровня открытия $1270,19 спустилась к минимуму $1258,75, но к закрытию вернулась в район $1267 за унцию, а серебро торговалось вблизи 17,30 на закрытии.

Прогноз на пятницу, 6 февраля

Фондовый рынок

Американские индексы уже подготовились к публикации данных по рынку труда США, продемонстрировав рост более чем на 1% по NASDAQ-100 (NQ) и Dow Jones (YM). Дело в том, что на текущий момент инвесторы уже заложили очень многое в цены: и сильные темпы роста американской экономики, и стабильное увеличение рабочих мест, и вероятность повышения ставки Федрезервом в течение ближайших кварталов. Таким образом, на этом этапе удивить рынок будет очень сложно – уровни занятости по платежным ведомостям должны значительно превысить прогнозы, а инфляционное давление на уровне заработной платы должно ускориться. Только в этой ситуации индексы развернут свой ход и вернут все заработанное в четверг. В любой другой ситуации рынок начнет закладывать в цены вероятность более продолжительного периода низких ставок, что может стимулировать рост бенчмарков к 4280 и 17870, соответственно.

Товарно-сырьевой рынок

Обратите внимание, цены на золото уже несколько раз пытались безуспешно пробить поддержку $1260/55, но каждый раз разворачивались и возобновляли рост. Пока котировки удерживаются выше этой области, восходящий тренд по XAU/USD остается неизменным. Рынок на текущий момент находится на распутье: либо переключиться на более рискованные активы в поиске высокой доходности, либо припарковать свои средства в «безопасном убежище», причем в случае с золотом на довольно привлекательном уровне. Выбор будет зависеть от развивающейся ситуации. Получается так, что большое число центробанков перешло в режим стимулирования, фактически признав слабые темпы роста экономики. И это все работает в пользу покупки золота. Однако есть США, которые набирают обороты и готовы перейти в режим ужесточения, и в такой ситуации доллар будет более привлекательной покупкой, так как помимо своей стабильности есть вероятность получить и более высокую доходность при ужесточении денежно-кредитной политики Федрезервом. Таким образом, в текущих условиях, слабые отчеты из США, особенно по рынку труда, инфляции и потребительским расходам могут провоцировать всплеск спроса на золото. Ближайшей целью для актива может стать отметка $1280,20 за унцию.

Валютный рынок

USD/RUB сегодня предстоит важный и интересный день, причем вполне вероятно, что тон торгам по паре будут задавать не котировки нефти, а поведение доллара США. Начнем с того, что число длинных позиций по американской валюте находится вблизи максимальных уровней (суммарный объем на почти 48 млрд долл.) и уже на прошлой неделе начало немного снижаться  от пиков. Кроме того, решение ЕЦБ, ШНБ, РБА, Банка Канады, ЦБ Сингапура, Китая и Румынии смягчить денежно-кредитную политику делает ФРС итак одним из самых агрессивно настроенных регуляторов среди крупнейших экономик мира. А значит, торопиться нет смысла, особенно в условиях низкого инфляционного давления. Но в цену доллара США уже включена вероятность повышения ставки в первом полугодии 2015 года. Если ожидания изменятся, то ликвидация избыточных длинных позиций неизбежна. В таких условиях у рубля есть шансы немного укрепиться от текущих уровней с ближайшей целью на отметке 63,50, после чего движение может продолжиться к 62,60.

Колебания доллара США в основных валютных парах, вероятнее всего, отражает опасения инвесторов по поводу  результатов пятничного отчета по рынку труда (Non-Farm Payrolls). И, на самом деле, страхи трейдеров оправданы, учитывая череду индикаторов по занятости, которые мы традиционно используем в качестве опережающих. Одним из самых главных показателей всегда является компонент занятости ISM в сфере услуг, учитывая сервисную ориентированность американской экономики. Несмотря на то, что основной индекс ISM в этой отрасли превысил прогнозы, компонент занятости упал до минимальной отметки почти за годовой период: 51,6 против 55,7 в декабре. Подобный же индикатор в обрабатывающей промышленности снизился до 54,1 от 56,0. Глава агентства ISM Нивз признал, что, в общем, экономические показатели растут, за исключением рынка труда, где намечается замедление темпов. Стоит помнить, что теперь помимо числа новых рабочих  мест имеет смысл обращать внимание и на средний рост почасовой зарплаты – показатель отчасти отражает инфляционное давление. Таким образом, если темпы роста оплаты труда замедлятся, а уровень занятости окажется ниже 200 тысяч, доллар США может попасть под внушительные распродажи. Для USD/JPY это может означать движение к отметке 116,46 с вероятностью пробоя (в зависимости от силы разочарования) и дальнейшей целью на 115,90.         

Предупреждение: Прибыльность в прошлом не означает прибыльность в будущем. Любые прогнозы носят информационный характер и не гарантируют получение результата.

Рады сообщить о начале первого набора на Базовый курс обучения 2015 года. Базовый курс обучения — эффективный способ быстро приобрести ключевые навыки по работе на финансовых рынках. На онлайн-лекциях преподаватели и эксперты Академии расскажут вам о том, как анализировать цены, как правильно принимать торговые решения и распределять свой капитал.
Источник: https://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2015/02/06/obzor-osnovnykh-mirovykh-finansovykh-rynkov-5-fevralya/ - Обзор основных мировых финансовых рынков от 5 февраля
  • Если вы уже готовы торговать на реальном счёте

    Вы открываете торговый счет, пополняете его деньгами и начинаете совершать сделки на рынке CFD и FOREX.

  • Как попробовать, не рискуя собственными деньгами?

    Специально для начинающих мы предлагаем демо-счет, который полностью соответствует реальному счету. Разница в том, что вам не нужно вносить какие-либо средства. Демо-счет — идеальный способ увидеть все своими глазами, понять простые правила торговли CFD и научиться зарабатывать на товарных рынках и рынке FOREX.

Комментарии (220)
Еще комментарии
Отправить комментарий
Авторизация