Обзор рынка за 5 июля

Игроки бы еще пережили смягчение монетарной политики от двух центробанков, однако когда о снижении ставки внезапно объявил Китай, а чуть позже Центробанк Дании сделал депозитную ставку отрицательной впервые в истории развитых стран, это уже слишком. Рынки вновь начали демонстрировать спрос на «спасительные гавани», что и оказало давление на европейские валюты.  В результате, EUR/USD завершила торги вблизи 1.24, а GBP/USD – на 1.5520.

Динамика EUR/USD вызвала небольшое удивление, так как снижение ставки практически полностью было заложено в цены. Тем не менее, безоговорочный пессимизм Драги в отношении экономических перспектив все же многих застал врасплох. Все прекрасно понимают, что ситуация в регионе далека от стабильной, но от официального лица чаще ждут слов ободрения, чем фаталистических комментариев. Вплоть до заседания пара держалась стабильно в районе 1.2530, однако затем начала падение, пробив поддержку 1.25, 1.2430 и остановившись в районе 1.2390, где и завершила торги.

Реакция GBP/USD была аналогичной, просто началось движение на полчаса раньше – после объявления решения о расширении программы количественного смягчения на GBP50 млрд. Мы прогнозировали такую динамику, и до сих пор продолжаем ждать отката. Просто рынку надо переварить информацию и посмотреть на шаги центробанков в более долгосрочной перспективе. После утренних торгов в районе 1.56, пара пробила поддержку 1.5570 и устремилась в район 1.55, достигнув минимума 1.5499, однако к завершению торгового дня пара откатилась в район 1.5520.

USD/JPY демонстрировала разнонаправленные движения, попав под влияние позитивных австралийских данных во время азиатской сессии, а затем и экономических показателей из США во время американской. В итоге, в течение дня пара достигала минимума 79.55, а затем максимума 80.09, завершив торги в районе 79.90. Поддержку американской валюте оказали данные по рынку труда. Во-первых, планируемые увольнения Challenger составили лишь 37 551 против 61 887 в мае. Во-вторых, на прошлой неделе количество американцев, заполнивших форму на получение пособия по б/р, оказалось меньше, чем прогнозировали аналитики: -14 тыс. до 374 тыс., что является минимальным значением с середины мая. В-третьих, уровень занятости в частном секторе превзошёл ожидания экономистов, отметив рост на 176 тыс. против предыдущего значения +135 тыс.

Австралийская экономика продолжает удивлять и радовать. Показатель дефицита торгового баланса составил  A$0.29 млрд. против прогноза -A$0.6 млрд. На этом известии AUD/USD укрепилась до 1.0281, а позднее во время европейской сессии (когда Китай объявил о смягчении монетарной политики) подскочила до дневного максимума 1.0328. Тем не менее, под конец торгового дня пары откатилась в район 1.0290.

Прогноз на пятницу, 6 июля 2012 года

Вчерашний день стал показательным, даже не в плане действий центробанков, а в плане реакций фондовых индексов. Обычно любая попытка стимулировать экономику вызывает всплеск спроса на рискованные активы и позитивно сказывается на динамике акций. Однако тот факт, что сразу 4 центробанка пошли на смягчение (и выглядело это как скоординированное действие), заставил инвесторов задуматься – видимо, все гораздо хуже, чем мы думаем. Это в большей степени касается даже Китая, к официальной статистике которого всегда относились с недоверием. А что делают игроки, когда начинают бояться? Конечно, возвращаться к долларовым активам.

В рамках близящегося релиза NFP из США можно предположить, что интерес к USD станет еще больше. Особенно, учитывая позитивные ожидания по поводу уровня занятости. Вообще, гипотетически, ситуация обоюдовыгодная для USD при любом исходе. Если показатель упадет, все еще больше испугаются и начнут искать пристанища в «убежищах». Если показатель вырастет, то это убедит инвесторов, что хотя бы в США все идет на лад, и спрос на USD должен вырасти. Однако еще раз подчеркиваем, что на рынках ситуация крайне нестабильная и тяжело предсказуемая, так что спрос на рискованные активы может вырасти и в случае позитивных показателей NFP.Тем не менее, в отношении EUR/USD мы все же ждем падения с первичной целью на 1.2330 и далее 1.2270.

Что же касается GBP/USD, учитывая не такое масштабное падение и предстоящую публикацию экономических отчетов, мы видим потенциал для восстановления. Если показатели PPI все же превысят прогнозы, вопреки ожиданиям монетарных властей, это может поддержать «британца» и вернуть его в район 1.56 во время европейской сессии, однако далее все будет зависеть от американских данных и откат к 1.55 совсем не исключается.

USD/JPY станет парой с наиболее адекватной реакцией на данные из США. Последние отчеты с американского рынка труда указывают на вероятность прироста около 100 тыс. рабочих мест за июнь (Challenger, ADP, обращения за пособиями и даже компонент занятости в рамках ISM из сферы услуг). Если данные совпадут с прогнозами или окажутся выше, ждите движение пары к 80.00 с дальнейшей целью на 80.55.

Календарь экономических новостей на пятницу, 6 июля 2012 года

Дата / Время (GMT)

Регион

Событие / Индикатор

Период

Прог.

Факт.

Пред.

Пересм.

 

 

пятница, 6 июля

 

 

 

 

 

05:00

Япония

Композитный индекс опережающих экономических индикаторов / Leading Index CI

Май прогн.

95

95.9

95.6

--

05:00

Япония

Композитный индекс совпадающих экономических индикаторов / Coincident Index CI

Май прогн.

95.7

95.8

96.9

--

06:00

Швеция

Уровень безработицы / PES Unemployment Rate

Июнь

4.3%

4.4%

4.00%

--

06:30

Австрал.

Объём резервов в иностранной валюте / Foreign Reserves

Июнь

--

A$47.2B

A$53.2B

--

06:45

Фран.

Сальдо баланса госбюджета (евро) / Central Govt. Balance (Euros)

Май

-66.0B

-69.6B

-59.9B

--

06:45

Фран.

Сальдо торгового баланса (евро) / Trade Balance (Euros)

Май

-5500M

-5325M

-5801M

-5768M

07:00

Дания

Изменение объёма промышленного производства (м/м) / Industrial Production (MoM)

Май

--

-0.9%

0.00%

-0.2%

07:00

Дания

Изменение объёма промышленных заказов (м/м) / Industrial Orders (MoM)

Май

--

-0.7%

-5.90%

-4.5%

07:00

Швейц.

Объём резервов в иностранной валюте / Foreign Currency Reserves

Июнь

--

364.9B

303.8B

305.9B

07:15

Швейц.

Индекс потребительских цен (м/м) / CPI (MoM)

Июнь

-0.20%

-0.30%

0.00%

--

07:15

Швейц.

Индекс потребительских цен (г/г) / CPI (YoY)

Июнь

-1.00%

-1.1%

-1.00%

--

07:15

Швейц.

Индекс потребительских цен - гармониз. с учётом ЕС (м/м) / CPI - EU Harmonised (MoM)

Июнь

--

-0.20%

-0.20%

--

07:15

Швейц.

Индекс потребительских цен - гармониз. с учётом ЕС (г/г) / CPI - EU Harmonised (YoY)

Июнь

--

-1.20%

-1.10%

--

07:30

Швеция

Сальдо баланса бюджета / Budget Balance

Июнь

--

-28.1B

25.3B

--

08:00

Норвегия

Изменение объёма промышленного производства (с учётом сезонных колебаний) (м/м) / Industrial Production (sa) (MoM)

Май

--

1.5%

2.40%

--

08:00

Норвегия

Изменение объёма промышленного производства (с поправкой на количество рабочих дней) (г/г) / Industrial Production (wda) J (YoY)

Май

--

13.0%

7.50%

--

08:00

Норвегия

Изменение уровня промышленного производства (м/м) / Ind Prod Manufacturing (sa) (MoM)

Май

-0.10%

0.5%

1.10%

--

08:00

Норвегия

Изменение уровня промышленного производства (г/г) / Ind Prod Manufacturing (wda) (YoY)

Май

--

1.7%

1.90%

--

08:30

Великоб.

Индекс закупочных цен производителей (м/м) / PPI Input (nsa) (MoM)

Июнь

-2.10%

-2.2%

-2.50%

-2.6%

08:30

Великоб.

Индекс закупочных цен производителей (г/г) / PPI Input (nsa) (YoY)

Июнь

-2.20%

-2.30%

0.10%

0.0%

08:30

Великоб.

Индекс отпускных цен производителей (м/м) / PPI Output (nsa) (MoM)

Июнь

-0.20%

-0.4%

-0.20%

--

08:30

Великоб.

Индекс отпускных цен производителей (г/г) / PPI Output (nsa) (YoY)

Июнь

2.40%

2.30%

2.80%

2.90%

08:30

Великоб.

Основной индекс отпускных цен производителей (м/м) / PPI Output Core (nsa) (MoM)

Июнь

0.0%

-0.2%

0.00%

0.2%

08:30

Великоб.

Основной индекс отпускных цен производителей (г/г) / PPI Output Core (nsa) (YoY)

Июнь

2.0%

2.0%

2.10%

2.30%

10:00

Герм.

Изменение объёма промышленного производства (м/м) / Industrial Production (MoM) (sa)

Май

0.20%

1.60%

-2.20%

-2.10%

10:00

Герм.

Изменение объёма промышленного производства (г/г) / Industrial Production (YoY) (nsa wda)

Май

-1.20%

0.0%

-0.70%

-0.60%

12:30

Канада

Уровень безработицы / Unemployment Rate

Июнь

7.30%

7.20%

7.30%

--

12:30

США

Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе / Change in Nonfarm Payrolls

Июнь

100K

80K

69K

77K

12:30

Канада

Чистое изменение числа занятых / Net Change in Employment

Июнь

5.0K

7.3K

7.7K

--

12:30

США

Изменение числа занятых в частном секторе экономики / Change in Private Payrolls

Июнь

106K

84K

82K

105K

12:30

Канада

Изменение числа занятых полный рабочий день / Full Time Employment Change

Июнь

--

29.3

1.4

--

12:30

США

Изменение числа занятых в произв. секторе экономики / Change in Manufact. Payrolls

Июнь

7K

11K

12K

9K

12:30

Канада

Изменение числа занятых неполный рабочий день / Part Time Employment Change

Июнь

--

-22.0

6.3

--

12:30

США

Уровень безработицы / Unemployment Rate

Июнь

8.20%

8.20%

8.20%

--

12:30

США

Изменение средней почасовой оплаты труда для всех занятых (м/м) / Average Hourly Earning (MoM) All Emp

Июнь

0.20%

0.30%

0.10%

0.20%

12:30

Канада

Доля экономически активного населения / Participation Rate

Июнь

66.8

66.7

66.8

--

12:30

США

Изменение средней почасовой оплаты труда для всех занятых (г/г) / Average Hourly Earning (YoY) All Emp

Июнь

1.7%

2.0%

1.70%

1.8%

12:30

Канада

Изменение количества выданных разрешений на строительство (м/м) / Building Permits (MoM)

Май

-1.0%

7.4%

-5.20%

-4.4%

12:30

США

Средняя продолжительность рабочей недели для всех занятых (в часах) / Average Weekly Hours All Employees

Июнь

34.4

34.5

34.4

--

12:30

США

Изменение числа занятых в домашнем хозяйстве / Change in Household Employment

Июнь

--

128

422

--

12:30

США

Индикатор временно занятых работников, которые хотели бы работать на полной занятости (U6) / Underemployment Rate (U6)

Июнь

--

14.90%

14.80%

--

14:00

Канада

Индекс PMI от Ivey / Ivey Purchasing Managers Index (sa)

Июнь

57.0

49.0

60.5

--

14:30

США

Изменение объёма запасов природного газа, по данным Статистического агентства при Министерстве энергетики / EIA Natural Gas Storage Change

29 Июня

43

39

57

--

17:00

США

Число работающих буровых установок в США, по данным Baker Hughes / Baker Hughes U.S. Rig Count

6 Июля

--

1965

1959

--

 

Источник: https://www.fxclub.org/trader_analytic/sec73/2012/07/06/obzor-rynka-za-5-iyulya/ - Обзор рынка за 5 июля
  • Если вы уже готовы торговать на реальном счёте

    Вы открываете торговый счет, пополняете его деньгами и начинаете совершать сделки на рынке CFD и FOREX.

  • Как попробовать, не рискуя собственными деньгами?

    Специально для начинающих мы предлагаем демо-счет, который полностью соответствует реальному счету. Разница в том, что вам не нужно вносить какие-либо средства. Демо-счет — идеальный способ увидеть все своими глазами, понять простые правила торговли CFD и научиться зарабатывать на товарных рынках и рынке FOREX.

Комментарии (292)
Еще комментарии
Отправить комментарий
Авторизация